社?；餛FII調(diào)倉路線圖浮現(xiàn) 機構(gòu)逆勢進場，緊盯這些投資標(biāo)的丨基金下午茶

偉1227 2022-08-04 發(fā)布于河北

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一、要聞速遞

1.中證1000ETF新品上市中小盤行情迎來助推器

8月3日，富國中證1000ETF上市，首日交易活躍，成交額躍居權(quán)益類ETF首位。易方達、廣發(fā)、匯添富三家基金公司的中證1000ETF產(chǎn)品也將于近期上市。業(yè)內(nèi)人士認為，上述ETF的倉位普遍較低，這意味著需要在短時間內(nèi)完成建倉，或有近300億元增量資金入市，短期利好相關(guān)中小盤股。

2.真金白銀支持自家產(chǎn)品公募調(diào)倉換基

二季度A股市場呈現(xiàn)反彈走勢，同期部分基金公司對旗下產(chǎn)品增持超過1000萬份。也有基金公司在基金自購方面進行調(diào)倉，贖回了業(yè)績表現(xiàn)不佳的部分產(chǎn)品，轉(zhuǎn)而買入其他產(chǎn)品。

整體來看，截至二季度末，不少基金公司對旗下債券型基金的自購份額破億。張坤、傅鵬博等知名基金經(jīng)理管理的權(quán)益產(chǎn)品被自家基金公司持有份額較多。

3.社?；?/span>QFII調(diào)倉路線圖浮現(xiàn)

隨著上市公司半年報的陸續(xù)披露，社?；?、QFII等機構(gòu)投資者的調(diào)倉換股動向逐漸浮現(xiàn)。根據(jù)統(tǒng)計，截至8月2日，在已經(jīng)披露半年報的上市公司中，社?；鸾M合進入23家公司的前十大流通股東名單，華工科技被2個社保基金組合持有，其他公司均被1個社?；鸾M合持有。

截至目前，社保基金組合持有市值規(guī)模最大的公司是萬華化學(xué)。全國社?；?/span>103組合持有萬華化學(xué)市值15.52億元，緊隨其后的是艾德生物和信維通信，社?；鸾M合的持倉市值分別為5.72億元和4.55億元。

4.機構(gòu)逆勢進場私募逢低加倉緊盯這些投資標(biāo)的

8月2日，盡管市場調(diào)整，但有私募基金經(jīng)理選擇逆勢加倉，有私募則繼續(xù)保持九成以上的倉位。與此同時，滬上一位公募人士透露，部分險資也逆勢追加認購基金。

機構(gòu)的做多行為，更多源于其對下半年市場相對樂觀的態(tài)度。業(yè)內(nèi)人士表示，市場未來存在結(jié)構(gòu)性機會，關(guān)注高賠率與高勝率兼具的投資標(biāo)的，比如消費、創(chuàng)新藥板塊中的優(yōu)質(zhì)企業(yè)。

5.太火爆！這類基金迅速走紅，總規(guī)模突破2000億

今年以來，同業(yè)存單基金的發(fā)行一直十分火爆，特別是在今年二季度，一度迎來發(fā)行熱潮。據(jù)wind數(shù)據(jù)統(tǒng)計，全市場共有23只同業(yè)存單基金在二季度成立，其中4月末成立的招商同業(yè)存單指數(shù)基金，是首只達到100億發(fā)行份額上限的同業(yè)存單基金；到了6月份，同業(yè)存單基金的發(fā)行再掀高潮，單月有15只同業(yè)存單基金成立，發(fā)行總份額超千億。

與此同時，去年12月首批成立的6只同業(yè)存單基金也交出了首份定期報告。二季報顯示，在運作滿半年后，首批6只基金均已經(jīng)把同業(yè)存單配置占比提升至80%以上，部分基金還配置了短期融資券和政金債，或在持券集中度上有所差異，使得產(chǎn)品收益率略有分化。

二、基金視點

1.中金公司：儲能溫控的需求將大幅提升，市場空間有望打開

中金公司認為，電化學(xué)儲能因其可智能并網(wǎng)、響應(yīng)速度快、不受地域限制的優(yōu)點，成為近年新增儲能裝機主流。隨著儲能項目走向大規(guī)?；?，鋰電池儲能的廣泛使用，儲能系統(tǒng)產(chǎn)生的熱量也持續(xù)攀升，儲能電站業(yè)主對儲能溫控等安全管理環(huán)節(jié)的重視程度日益提高，認為儲能溫控的需求將大幅提升，市場空間有望打開。

2.中信建投：碳達峰孕育新藍海裝配式、光伏建筑與智能用電成明日之星

中信建投認為，城鄉(xiāng)建設(shè)領(lǐng)域碳達峰實施方案發(fā)布，建筑行業(yè)迎綠色化新機遇。建筑行業(yè)將在“雙碳”目標(biāo)中扮演重要角色，建造和運營環(huán)節(jié)是關(guān)鍵。推進綠色低碳建造，裝配式建筑成重要抓手。打造零碳建筑運行，實現(xiàn)“光儲直柔”是重要抓手，具體而言包括BIPV和智能用電。

3.國泰君安：重視用電旺季電力供需偏緊形勢下的行業(yè)投資機會

國泰君安指出，能源保供和能源轉(zhuǎn)型為當(dāng)前核心矛盾。重視用電旺季電力供需偏緊形勢下的行業(yè)投資機會，推薦細分領(lǐng)域龍頭標(biāo)的。（1）火電及轉(zhuǎn)型：多能互補順應(yīng)能源轉(zhuǎn)型趨勢，存量資產(chǎn)價值重估，轉(zhuǎn)型打造第二成長曲線。（2）新能源：電量平衡的增量主體，裝機增長明確，政策催化值得期待。（3）綜合能源：雙碳目標(biāo)下的新興賽道。

4.華富基金：把握“雙創(chuàng)”龍頭贏得“后賽道”投資

華富基金指數(shù)投資部總監(jiān)張婭表示，近年來賽道投資人氣居高不下，不妨看得更遠一些。中證科創(chuàng)創(chuàng)業(yè)50指數(shù)作為囊括優(yōu)質(zhì)硬科技公司和創(chuàng)新軟科技公司的優(yōu)質(zhì)寬基指數(shù)，輔以主動量化的指數(shù)增強策略，可以作為普通投資者在“后賽道時期”把握景氣成長主線的投資工具。

5.金鷹基金：市場回調(diào)幅度有限成長方向相對占優(yōu)

金鷹基金首席經(jīng)濟學(xué)家楊剛認為，目前上市公司進入中報業(yè)績披露窗口期，投資者對公司盈利的預(yù)期差將更為敏感，A股市場自下而上表現(xiàn)出來的投資機會正越來越多地體現(xiàn)出來。海外方面，需關(guān)注歐美經(jīng)濟衰退壓力，以及歐美央行的相機抉擇，外圍“衰退式”寬松預(yù)期升溫，對國內(nèi)貨幣政策空間相對友好，市場風(fēng)格或?qū)⒗^續(xù)偏向成長，不過外圍通脹仍存在變數(shù)，有待觀察。

三、基金凈值

開放式基金凈值上漲TOP50: