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如何才能跟上市場的節(jié)奏？

如何才能避免只賺指數(shù)不賺錢？

很多散戶虧錢的原因之一，是沒有掌握股市大盤股、小盤股的蹺蹺板效應(yīng)。

一、大盤股、小盤股的蹺蹺板效應(yīng)

股市中，經(jīng)常會出現(xiàn)有時(shí)大盤股漲得好，有時(shí)小盤股漲得好；也經(jīng)常出現(xiàn)大盤股漲小盤股跌、小盤股漲大盤股跌的兩極分化現(xiàn)象。這就是大盤股、小盤股的蹺蹺板效應(yīng)。

資金存量博弈和概念主題炒作是產(chǎn)生蹺蹺板效應(yīng)的主要原因。

很多人即使每天看盤，也不能跟對市場的節(jié)奏，不會判斷當(dāng)前是大盤股行情，還是小盤股行情，從而做錯方向，浪費(fèi)牛市行情。

今天本文將通過自編指標(biāo)【小盤大盤】告訴你：如何緊跟市場的節(jié)奏，如何在股市中賺得更多、虧得更少。

二、中證指數(shù)

在介紹我的自編指標(biāo)之前，大家需要簡單了解下中證系列指數(shù)。

中證指數(shù)有限公司成立于2005年8月，是由滬深證券交易所共同出資成立的金融市場指數(shù)提供商。中證指數(shù)公司管理各類指數(shù)5000余條，覆蓋股票、債券、商品、指數(shù)期貨、基金等多個(gè)資產(chǎn)類別，指數(shù)體系覆蓋以滬港深市場為核心的全球16個(gè)主要國家和地區(qū)，是具有境內(nèi)外影響力的指數(shù)供應(yīng)商。

中證有滬深300、中證流通、中證100、中證200、中證500、中證700、中證800、中證1000、中證超大、中證全指、中證A股共11只規(guī)模指數(shù)。

每只指數(shù)后面的數(shù)字即為所包含的成分股數(shù)量，如中證100指數(shù)含100只成分股、中證800含800只成分股。

各指數(shù)間存在一定關(guān)聯(lián)：

滬深300=中證100+中證200。

中證700=中證200+中證500。

中證800=滬深300+中證500=中證100+中證200+中證500。

數(shù)字越大，說明涵蓋的成分股越多，也代表了其規(guī)模越小。

為便于大家理解，我制作了一下圖表：

表1 中證規(guī)模指數(shù)的相互關(guān)系

所以，我選擇以滬深300指數(shù)代表“大盤股”，以中證1000指數(shù)代表“小盤股”。

三、構(gòu)建指標(biāo)【小盤大盤】

創(chuàng)建一個(gè)指標(biāo)【小大比】，用以比較中證1000相對滬深300的強(qiáng)度。

之所以以中證1000指數(shù)作為分子，是因?yàn)椋?/span>

a.從股市長期歷史看，小盤股收益率高于大盤股，大家更關(guān)注小盤股；

b.當(dāng)前中證1000指數(shù)為6900點(diǎn)左右，滬深300為4000點(diǎn)左右，兩者相除的結(jié)果不會偏小。

另外，為了數(shù)據(jù)更直觀、可比性強(qiáng)，我將【小大比】的起點(diǎn)數(shù)值設(shè)定為100。

以下為指標(biāo)【小盤大盤】的代碼：

{公式名稱:小盤大盤} 

{公式描述:小盤股大盤股強(qiáng)弱比} 

{公式類型：大勢類} 

{畫圖方法：副圖} 

{微信公眾號：qiaosen668} 

{使用方法，詳見公眾號文章} 

{p:0,1000,40} 

zz1000:='sh000852$close'; 

hs300:='399300$close'; 

r:=100*zz1000/hs300; 

days:=count(r>0,0),nodraw; 

小大比:r/ref(r,days-1); 

ma1:ma(小大比,p); 

大盤:if(小大比<ma1,1,0),nodraw;

小盤:if(小大比>ma1,1,0),nodraw;

圖1 【小盤大盤】指標(biāo)公式編輯器界面

四、指標(biāo)【小盤大盤】使用方法

1、指標(biāo)上漲，代表小盤股表現(xiàn)更好；指標(biāo)下跌，代表大盤股表現(xiàn)更好

【小大比】數(shù)值上漲，代表小盤股表現(xiàn)更好，表示小盤股漲得更多，或者小盤股跌的更少。此時(shí)，應(yīng)買賣小盤股。

反之，【小大比】數(shù)值下跌，代表大盤股表現(xiàn)更好，表示大盤股漲得更多，或者大盤股跌的更少。此時(shí)，應(yīng)買賣大盤股。

以下圖片，主圖中，彩色K線為滬深300指數(shù)/上證指數(shù)，灰色K線為中證1000指數(shù)。副圖為【小盤大盤】指標(biāo)。

圖2為滬深300、中證1000全景對比圖。

圖2 滬深300、中證1000全景對比圖，及指標(biāo)的使用方法1

大體而言，2005年1月-2015年6月期間，小盤股表現(xiàn)更佳，此期間買賣小盤股，投資收益更高。2015年7月-2022年8月，大盤股表現(xiàn)更佳，此期間小盤股漲的少、跌的多。

2、指標(biāo)多頭，代表小盤股表現(xiàn)更好；指標(biāo)空頭，代表大盤股表現(xiàn)更好

2020年7月-2021年12月，滬深300與中證1000走出完全相反的走勢，大盤股、小盤股的蹺蹺板效應(yīng)非常明顯。如圖3所示。

2020年7月-2021年2月，滬深300上漲，中證1000下跌，此時(shí)【小盤大盤】指標(biāo)白色在黃線下，指標(biāo)空頭，代表大盤股表現(xiàn)更佳，此期間買大盤股，收益會更好。

2021年2月-2021年12月，滬深300下跌，中證1000上漲，此時(shí)【小盤大盤】指標(biāo)白色在黃線上，指標(biāo)多頭，代表小盤股表現(xiàn)更佳，此期間買小盤股，收益會更好。

以上時(shí)間段，如果方向做反，不僅賺不到錢，反而可能虧錢。

3、指數(shù)上漲，指標(biāo)下跌，代表權(quán)重股在拉抬大盤指數(shù)，大盤指數(shù)有見頂?shù)目赡?/strong>

健康的牛市，一般是權(quán)重股搭臺，小盤股唱戲，小盤股的漲幅大于大盤股。如果指數(shù)上漲，指標(biāo)下跌，出現(xiàn)頂背離，大盤有見頂?shù)目赡?。不過，有時(shí)頂背離持續(xù)時(shí)間很長，提前離場會損失很大部分利潤，所以建議和其他指標(biāo)結(jié)合使用。

比如，2007年5月-2007年10月，上證指數(shù)持續(xù)大漲，【小盤大盤】指標(biāo)持續(xù)下行，且指標(biāo)空頭，代表大盤股漲勢好于小盤股，意味著權(quán)重股在大幅拉抬上證指數(shù)，指標(biāo)頂背離，有見頂?shù)目赡堋?/span>

又如，2016年2月-2018年1月，是權(quán)重股/大盤股的小牛市。中證1000/小盤股此段時(shí)間反而是大幅下跌的。方向做反，將損失慘重。