交易者都是自由的，市場(chǎng)就像一片沙漠，雖說(shuō)跋涉千里，但你可以選擇前進(jìn)的方向。

但這也是極端不自由的，因?yàn)槟惚仨毚┻^(guò)荒漠到達(dá)彼岸，沒(méi)有其他選擇，但無(wú)論走哪個(gè)方向都必然要經(jīng)歷跋涉的過(guò)程。

01進(jìn)場(chǎng)/離場(chǎng)策略

交易者的核心需求是低買(mǎi)高賣(mài)用價(jià)差來(lái)獲利，理想中的過(guò)程，應(yīng)該是在趨勢(shì)啟動(dòng)的時(shí)候買(mǎi)入，在趨勢(shì)反轉(zhuǎn)時(shí)賣(mài)出。

對(duì)于趨勢(shì)的定義延伸出固化的進(jìn)場(chǎng)/出場(chǎng)策略，是系統(tǒng)化的基石，例如很多人使用的雙均線(xiàn)交易法。

聰明的交易者觀(guān)察到市場(chǎng)整體趨勢(shì)和短期波動(dòng)的脫節(jié)，那么用22日均線(xiàn)（黑色）來(lái)代表市場(chǎng)趨勢(shì)，用5日均線(xiàn)（紅色） 代表短期的波動(dòng)。

兩根線(xiàn)同向交叉，視作趨勢(shì)開(kāi)啟的信號(hào)， 反向交叉視作短期回調(diào)的信號(hào)，也就是俗稱(chēng)的金叉和死叉。

而兩根均線(xiàn)并列運(yùn)行的方向，即是趨勢(shì)的方向，例如多頭趨勢(shì)中，均線(xiàn)整體會(huì)向上抬高，反之則向下，有些交易者會(huì)引入均線(xiàn)斜率的概念，以此作為趨勢(shì)動(dòng)能的評(píng)判。

當(dāng)無(wú)序的圖表，加上了指標(biāo)的分析方法以后，走勢(shì)能你被你“看懂”了，你通過(guò)指標(biāo)分析，知道市場(chǎng)的多空走向，能看出暗藏在報(bào)價(jià)中的機(jī)會(huì)了。

能預(yù)判趨勢(shì)的產(chǎn)生，只是一個(gè)開(kāi)始，你還得確定趨勢(shì)何時(shí)“結(jié)束”，并以此作為預(yù)先的出場(chǎng)信號(hào)。

所以有一句老話(huà)叫：“會(huì)買(mǎi)的是徒弟，會(huì)賣(mài)的是師傅”，均線(xiàn)是趨勢(shì)指標(biāo)，捕捉市場(chǎng)動(dòng)能的增速，那么出場(chǎng)方式無(wú)非就兩大類(lèi)：

1、反轉(zhuǎn)離場(chǎng)，基于進(jìn)場(chǎng)條件失效，持倉(cāng)邏輯被打破，例如：金叉進(jìn)場(chǎng)則死叉離場(chǎng)、重要阻力/支撐破位、日線(xiàn)圖形破壞，等等。

2、主動(dòng)離場(chǎng)，基于前高低/重要阻力的反向破位，或者固定盈虧比止盈、ATR等方式對(duì)于趨勢(shì)均幅的計(jì)算。

這里細(xì)節(jié)問(wèn)題就出現(xiàn)了，從第一類(lèi)的反轉(zhuǎn)離場(chǎng)來(lái)說(shuō)，基本都是對(duì)回落幅度的確認(rèn)，超出合理范圍的下跌，代表進(jìn)場(chǎng)條件失效趨勢(shì)衰竭（短期均線(xiàn)隨著價(jià)格下跌，跌破了長(zhǎng)期均線(xiàn)）

需要注意的是，短期趨勢(shì)衰竭并不代表是轉(zhuǎn)勢(shì)，大概率是修復(fù)回調(diào)走勢(shì)，不然均線(xiàn)的用法就太傻了，均線(xiàn)運(yùn)行的方向還有斜率才是代表長(zhǎng)期趨勢(shì)的信息。

而第二類(lèi)呢，又延伸出了阻力和支撐的概念，你需要事先規(guī)劃出你的盈利空間，這樣就可以做主動(dòng)性的減倉(cāng)來(lái)釋放風(fēng)險(xiǎn)，或者到達(dá)合理盈虧比的目標(biāo)，止盈離場(chǎng)。

例如我上周在群內(nèi)分享的空單就是以支撐做止盈的主動(dòng)性離場(chǎng)（阻力支撐分布可以看周一的行情分析，下圖做雙均線(xiàn)策略的示范）

對(duì)于趨勢(shì)的判定非常簡(jiǎn)單，但如何去定義離場(chǎng)環(huán)境是一個(gè)很復(fù)雜的事情，需要你對(duì)于整體走勢(shì)狀態(tài)有認(rèn)知，又需要你能識(shí)別潛在的阻力位置好去預(yù)估離場(chǎng)點(diǎn)位，而這兩個(gè)細(xì)節(jié)問(wèn)題又離不開(kāi)對(duì)于趨勢(shì)動(dòng)能波幅的判斷。

02資金/倉(cāng)位管理

最理想的情況，在趨勢(shì)確立的初期建立底單并持有，順著趨勢(shì)方向進(jìn)行浮盈加碼，例如以雙均線(xiàn)構(gòu)成的加倉(cāng)策略，它的原理是相同進(jìn)場(chǎng)邏輯的復(fù)制。

如開(kāi)頭所言，長(zhǎng)期趨勢(shì)和短期走向，經(jīng)常會(huì)有錯(cuò)位的情況出現(xiàn)，多頭趨勢(shì)中，短線(xiàn)出現(xiàn)快速回落下跌的走勢(shì)。

基于雙均線(xiàn)策略的復(fù)制加倉(cāng)，有三個(gè)好處：

1、底單和加倉(cāng)間會(huì)有一定的浮盈空間。

2、短期均線(xiàn)下穿則意味著有明顯回調(diào)。

3、均線(xiàn)整體向上向下，代表趨勢(shì)方向的明確。

當(dāng)然也需注意加倉(cāng)是一個(gè)均價(jià)被稀釋的過(guò)程，所以要擬合短期走勢(shì)的狀態(tài)，去調(diào)整倉(cāng)位結(jié)構(gòu)和底單——加倉(cāng)之間的持倉(cāng)比例！

03風(fēng)控系統(tǒng)、止損策略

止損是糾錯(cuò)，也是換取潛在收益的風(fēng)險(xiǎn)成本。

也可以歸為三大類(lèi)：

（1）是基于技術(shù)系統(tǒng)的止損方式，反轉(zhuǎn)止損。

例如多頭趨勢(shì)中，雙均線(xiàn)信號(hào)失敗，以金叉成立進(jìn)場(chǎng)，那么失敗則要止損離場(chǎng)。

還有重要阻力支撐的反向破位，打破前高前低等等。

（2）則是基于資金回撤的比例來(lái)止損。

例如單次虧損額度不應(yīng)超過(guò)總資金的2%，然后基于這個(gè)額度來(lái)?yè)Q算虧損點(diǎn)值，再確定倉(cāng)位手?jǐn)?shù)。

例如黃金，資金2%是500美元，以此換算得出，做1手黃金，止損范圍是5美金，做0.5手黃金，止損范圍是10美金，應(yīng)根據(jù)交易周期靈活運(yùn)用。

（3） 結(jié)合近期市場(chǎng)平均波動(dòng)幅度，來(lái)確定止損范圍，例如ATR策略：以真實(shí)波幅作為止損，日內(nèi)對(duì)應(yīng)1H周期，參數(shù)為22日ATR，數(shù)值為4。

以此作為止損數(shù)值，短線(xiàn)可以用1R范圍來(lái)止損，波段中線(xiàn)則可以用2R范圍。

ATR的指標(biāo)會(huì)隨著市場(chǎng)波幅產(chǎn)生變化，是一個(gè)動(dòng)態(tài)的止損策略。

當(dāng)然任何系統(tǒng)都有適用的市場(chǎng)環(huán)境和不適用的市場(chǎng)環(huán)境，有些人用了系統(tǒng)會(huì)有一個(gè)潛意識(shí)的幻想，認(rèn)為自己通過(guò)指標(biāo)掌控了市場(chǎng)未來(lái)的趨勢(shì)，等走勢(shì)不如他所想，就患得患失拒絕認(rèn)錯(cuò)。

但沒(méi)有完美的系統(tǒng)，市場(chǎng)是永遠(yuǎn)概率化的發(fā)展，做錯(cuò)的單子不一定虧錢(qián)，正確的單子不一定賺錢(qián)，所以交易者不能以結(jié)果論對(duì)錯(cuò)，而要以自己的行為來(lái)判斷。

只要堅(jiān)定的執(zhí)行了系統(tǒng)，貫徹了邏輯，哪怕被止損，他也是值得肯定的正確行為。

反之，即便是運(yùn)氣好賺到錢(qián)，也只會(huì)在錯(cuò)誤的道路上越走越遠(yuǎn)，應(yīng)當(dāng)時(shí)時(shí)反省。

04計(jì)劃預(yù)案

系統(tǒng)化是對(duì)于市場(chǎng)規(guī)律的認(rèn)知，代表了你的進(jìn)出場(chǎng)邏輯，同時(shí)也讓你具備了對(duì)于盤(pán)面的分析能力。

什么是交易計(jì)劃？是對(duì)歷史走勢(shì)的認(rèn)識(shí)和對(duì)未來(lái)發(fā)展的預(yù)期。

1、基于雙均線(xiàn)系統(tǒng)對(duì)于價(jià)格的表現(xiàn)， 去判斷哪個(gè)品種值得做，哪個(gè)品種有趨勢(shì)。

2、確定潛在的盈利空間，趨勢(shì)動(dòng)能強(qiáng)否？獲利機(jī)會(huì)大否？

3、根據(jù)固化進(jìn)出場(chǎng)邏輯，去提前制定入場(chǎng)條件，等下一次交叉？還是直接進(jìn)場(chǎng)?

4、出場(chǎng)計(jì)劃的確定，是建立在趨勢(shì)初期，傾向于持有底單，便于未來(lái)加倉(cāng)？ 還是波段交易到位即平？

我前幾篇文章也說(shuō)過(guò)，做交易應(yīng)該把身心抽離盤(pán)面波動(dòng)，把時(shí)間用作去確定自己計(jì)劃和思路上，這樣可以規(guī)避，盤(pán)面漲跌引起的情緒擾動(dòng)。

真正的交易過(guò)程，反而很輕松，確定了進(jìn)場(chǎng)條件，就是等待和執(zhí)行的過(guò)程，總結(jié)就是一句話(huà)：功夫在盤(pán)外。

05復(fù)盤(pán)總結(jié)

交易計(jì)劃——復(fù)盤(pán)總結(jié)， 構(gòu)成了促進(jìn)水平提升的正循環(huán)。

很多人為什么交易5年、10年，成績(jī)依然一塌糊涂？

原因在于，人是近期思維的動(dòng)物，更偏向于遵循固有認(rèn)知，情緒本能來(lái)行動(dòng)，所以經(jīng)驗(yàn)并不能幫他進(jìn)步，更有可能讓他重復(fù)犯錯(cuò)。

復(fù)盤(pán)不用太過(guò)于精細(xì)，要把握其中的主線(xiàn)，比如：

（一）短期趨勢(shì)復(fù)盤(pán)，當(dāng)日交易計(jì)劃和實(shí)際走勢(shì)的對(duì)比。

（二）階段走勢(shì)復(fù)盤(pán)，自己的交易思路有沒(méi)有偏離市場(chǎng)的趨勢(shì)，整體計(jì)劃思路需不需要做出細(xì)節(jié)修正

（三）執(zhí)行情況的復(fù)盤(pán)，執(zhí)行有沒(méi)有脫節(jié)， 其他什么是把握歸納的“經(jīng)驗(yàn)” 什么是市場(chǎng)隨機(jī)出現(xiàn)的不可控的“因素”

（四）對(duì)自身狀態(tài)打個(gè)分，有沒(méi)有情緒化的問(wèn)題，剖析反省一下。

（五）末尾寫(xiě)點(diǎn)感悟總結(jié)，自我吹捧一下 或者 自我打臉。

然后濃縮一下全文，想一個(gè)金句概括一下，弄到思維導(dǎo)圖/筆記本上留念，以備自己抽風(fēng)型深刻反思，有必要的話(huà)配個(gè)走勢(shì)截圖。

最后需注意幾點(diǎn)問(wèn)題

雙均線(xiàn)效果最好的周期是4H、日線(xiàn)，小于這個(gè)周期均線(xiàn)過(guò)度敏銳，假信號(hào)頻出。大于這個(gè)周期則過(guò)于滯后，損失很多進(jìn)場(chǎng)空間。

有用雙均線(xiàn)只做一個(gè)周期的，也有用雙均線(xiàn)形成多周期共振的交易方式，本質(zhì)不變但各有優(yōu)劣，由于篇幅有限就不展開(kāi)了。

倉(cāng)位管理和止損策略，最好采用唯一的方式，不然左搖右擺非常容易出現(xiàn)執(zhí)行失誤

關(guān)于參數(shù)、周期、均線(xiàn)數(shù)量。有想法的朋友可以自行調(diào)整優(yōu)化。

暫時(shí)想不起其他問(wèn)題，對(duì)于一個(gè)交易系統(tǒng)而言，所涉及的環(huán)節(jié)繁多，一篇文章難以包羅萬(wàn)象。