(一)識破莊家拉升前的操盤手法

即使是在牛市中，很多投資者也只是賺了指數(shù)卻賠了錢，這是因為投資者往往追逐升幅已經(jīng)很大的股票，而沒有買到莊家拉升前的股票。投資者可以選用21日均線、68日均線、144日均線系統(tǒng)來研判莊家拉升前的操盤手法，進(jìn)而把握介入機(jī)會。

(1)   長期均線系統(tǒng)組合中144日均線、68日均線呈水平狀運(yùn)行，21日均線自下向上攻擊144日均線、68日均線阻力位，股價依托144日均線在68日線之上運(yùn)行，相對應(yīng)的成交量較前期底部區(qū)域有所放大。

(2)   當(dāng)21日均線自下向上攻擊144日均線、68日均線成功,股價在21日均線之上運(yùn)行時，相對應(yīng)的成交量萎縮，表明籌碼高度集中在莊家手中,是典型的莊家行為。

莊家這樣操作的原理為：

(1)   莊家首先將股價下調(diào)回補(bǔ)籌碼，然后為了脫離持倉平均成本區(qū)，將股價拉升至144日均線之上，為了進(jìn)一步震倉吸籌，莊家依托U4日均線縮量盤整，而這種縮量盤整走勢往往是莊家拉升前的準(zhǔn)備工作。

(2)   通過縮量盤整后，莊家逐步將市場浮籌清理干凈，然后采用作空操盤手法，在股價面臨突破前期高點(或前期成交密集區(qū)）時,將股價回調(diào)至144日均線附近，形成股價上攻乏力之勢，而此時的成交量已呈近期地量，反映出莊家已經(jīng)完全控盤，這種縮量回調(diào)往往是莊家拉升前的最后一次洗盤。

投資者在運(yùn)用21日均線、68日均線、I44日均線系統(tǒng)來研判介入時機(jī)時，應(yīng)注意以下兩個方面：

(1)   當(dāng)股價“探底反轉(zhuǎn)”形態(tài)成功后，應(yīng)密切關(guān)注股價的后期走勢，如股價沿21日均線小幅上升攻擊144日均線阻力位成功，在股價上升至144日均線之上時，可以用1/4資金倉位戰(zhàn)略性建倉。

(2)   當(dāng)股價依托1M日均線在68日均線之上運(yùn)行時，股價攻擊前期成交密集區(qū)失敗，股價小幅回調(diào)至144日均線處止跌,相對應(yīng)的成交量呈近期地量，股價再次上升時果斷介入。但有一點需要注意:即此時的股價上升要以21日均線自下向上攻擊144日線、68日線成功為前提。

(二)識別莊家的洗盤和出貨

根據(jù)“量價三線法則”,莊家洗盤有三種方式：

(1)   股價依托均線系統(tǒng)支撐呈橫盤走勢，即使股價跌破支撐位也不會繼續(xù)大幅下跌，而是在較短的時間內(nèi)股價重返支撐位之上運(yùn)行。

(2)   股價自階段性高位快速下跌至均線系統(tǒng)支撐位處即止跌，K線組合呈陰陽交錯狀，但均線系統(tǒng)中短期均線呈自下向上攻擊支撐位趨勢，相對應(yīng)的成交量每日變化不大.

(3)   股價依托均線系統(tǒng)震倉洗盤完畢后，新的升勢開始，隨著股價上升，成交貴開始逐步放大，短期均線上穿股價支撐位，其后股價在短期均線之上震蕩上行。

一般來說，主力出貨則具有以下幾個方面的特征：

(1)   經(jīng)過震倉洗盤后，莊家會快速拉抬股價,相對應(yīng)的成交量放大，當(dāng)股價面臨突破前期高點(或創(chuàng)新高)時，相對應(yīng)的成交量放出巨量，其后出現(xiàn)“破高反轉(zhuǎn)”K線組合形態(tài)時，莊家開始高位派發(fā)籌碼出貨。

(2)   當(dāng)股價在高位(或階段性高位)呈橫盤走勢，股價重心開始小幅下移時，可運(yùn)用短期均線系統(tǒng)。若3日均線調(diào)頭向下穿過5日均線,表明近期莊家開始高位派發(fā)籌碼。

(3)   當(dāng)籌碼被派發(fā)的所剩無幾的時候，股價重心已經(jīng)開始下移,莊家會借勢將股價回調(diào)至某均線處采取護(hù)盤行為，使股價暫時止跌并呈橫盤走勢，繼續(xù)誘使散戶投資者追人，從而繼續(xù)派發(fā)籌碼，此時相對應(yīng)的成交量大幅萎縮，隨后股價破支撐位一路下跌。

均線系統(tǒng)