說(shuō)到貨幣基金大家可能比較陌生。但是說(shuō)到余額寶，估計(jì)大家都熟悉。

奶爸告訴大家，大家經(jīng)常見到的余額寶（天弘余額寶貨幣市場(chǎng)基金）和微信余額+（華夏財(cái)富寶貨幣市場(chǎng)基金），其實(shí)都是貨幣基金哦。

今天奶爸和大家詳解貨幣基金究竟是個(gè)什么東西。貨幣基金，顧名思義就是投資于貨幣市場(chǎng)工具的基金，也有現(xiàn)金管理之王之稱。

由于這類型的金融工具，主要是政府、銀行及工商企業(yè)發(fā)行的短期信用工具。信用度高，流動(dòng)性強(qiáng)，風(fēng)險(xiǎn)很低。所以貨幣基金具有“準(zhǔn)儲(chǔ)蓄”的特征。

高度的安全性，使得貨幣基金對(duì)比一般理財(cái)產(chǎn)品來(lái)說(shuō)，收益率并沒(méi)有顯得太高，年化收益一般在2%—3%，也會(huì)有略高于3%的時(shí)候，但超過(guò)4%幾乎是不太可能的。

貨幣基金最大的競(jìng)爭(zhēng)力在于具有接近活期存款的流動(dòng)性，而收益水平卻遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于銀行活期存款利率。

綜合收益性和流動(dòng)性，貨幣基金可以說(shuō)是一個(gè)的收益性價(jià)比較高的理財(cái)產(chǎn)品。

一、貨幣基金的優(yōu)點(diǎn)

現(xiàn)在讓我們單刀直入吧，貨幣基金有幾大優(yōu)勢(shì)：

1. 投資本金高度安全

雖然貨幣基金合約并沒(méi)有約定保證本金不出現(xiàn)虧損，但是由于基金投資對(duì)象的高度安全性，決定了貨幣基金極少發(fā)生本金出現(xiàn)虧損的情況。

2. 資金流動(dòng)強(qiáng)

貨幣基金買賣方便，可以實(shí)現(xiàn)T+0操作。操作便捷，資金到賬時(shí)間短，靈活性與儲(chǔ)蓄相近。

3. 收益穩(wěn)定

貨幣基金的收益波動(dòng)幅度較小，一般具有和國(guó)債投資相近的收益率。而且貨幣基金收益按天計(jì)算，每天都會(huì)產(chǎn)生收益進(jìn)賬。

4. 交易成本較低

投資者在購(gòu)買貨幣基金時(shí)，申購(gòu)費(fèi)、贖回費(fèi)都是不用收取的。雖然有銷售服務(wù)費(fèi)、管理費(fèi)和托管費(fèi)，但是這些費(fèi)用都是非常低的。

5. 投資門檻低

貨幣基金對(duì)資金和投資經(jīng)驗(yàn)要求并不高，最低一百塊就能進(jìn)行投資（部分貨幣基金沒(méi)有最低投資限制）。

二、如何挑選貨幣基金？

既然貨幣基金有那么多的優(yōu)勢(shì)，那我們?cè)谕顿Y的時(shí)候，應(yīng)該從哪些角度去選擇一個(gè)好的貨幣基金呢？

對(duì)此，奶爸提出了自己的幾條思路：

首先看安全性。所有的投資，安全性都應(yīng)該作為首要考慮的因素。

很多人投資貨幣基金看中的是它的便捷性，貨幣基金的安全性很大程度上取決于貨幣基金是否能夠隨時(shí)變現(xiàn)，也就是流動(dòng)性問(wèn)題。

流動(dòng)性方面，我們可以關(guān)注貨幣基金的贖回時(shí)間。（買入基本都是T+1日就可以確認(rèn)份額）

贖回時(shí)間要足夠快，證明基金具有充足的流動(dòng)性。部分基金贖回時(shí)間需要T+1日，甚至是T+2日（余額寶一般贖回兩小時(shí)內(nèi)到賬）。

其次要看收益性。在本金安全的前提下，當(dāng)然是收益越高越好啦。

現(xiàn)在的貨幣基金年化收益大多都在2%—4%這個(gè)范圍。如果年化利率過(guò)高，那就要注意了，會(huì)不會(huì)基金有啥風(fēng)險(xiǎn)我們沒(méi)了解清楚的，畢竟收益和風(fēng)險(xiǎn)是成正比的。

然后還要關(guān)注基金的規(guī)模和實(shí)力。背景雄厚的基金往往能在銀行獲得更高的協(xié)議利率，而且交易起來(lái)也更令人放心。

在挑選貨幣基金時(shí)，基金公司的實(shí)力和基金的成立時(shí)間往往也會(huì)成為考慮的因素，畢竟長(zhǎng)時(shí)間屹立不倒的基金總是經(jīng)過(guò)市場(chǎng)考驗(yàn)的。

最后還得看交易成本。雖然說(shuō)貨幣基金的交易成本是比較低的理財(cái)產(chǎn)品，但是不同的貨幣基金之間總是存在差異的。選擇一個(gè)費(fèi)用較低的基金將會(huì)減少交易過(guò)程中的資金損耗。

三、收益計(jì)算方法

在衡量貨幣基金收益的時(shí)候，常常會(huì)用到兩個(gè)計(jì)算方式：“萬(wàn)份收益”和“七日年化收益率”。

由于貨幣基金的單位凈值始終保持在一塊，所以一萬(wàn)份貨幣基金就對(duì)應(yīng)著是一萬(wàn)塊。

萬(wàn)份收益代表的意思就是：每一萬(wàn)塊每天能產(chǎn)生多少收益。計(jì)算公式：

每日收益=投入資金÷10000×萬(wàn)份收益

其實(shí)貨幣基金的收益率并不是固定的，為了提供一個(gè)參考收益率，于是就產(chǎn)生了“七日年化收益率”。

這個(gè)收益率統(tǒng)計(jì)的是貨幣基金最近7日內(nèi)的平均收益水平。

并不是最近七日總收益率，也不是年化收益率。

七日年化收益率≈近期收益水平。具體每日收益計(jì)算方式：

每日收益=投入資金×七日年化收益率÷365

以大家熟悉的余額寶為例。奶爸把10萬(wàn)塊私房錢偷偷存到余額寶里。從支付寶可以看到，目前余額寶的七日年化收益率大概在2.4%，對(duì)應(yīng)的萬(wàn)份收益是6.5元左右。我們可以用這兩個(gè)方法計(jì)算一下奶爸每日投資產(chǎn)生的收益。 七日年化計(jì)算每日收益=100000×2.4%÷365=6.5（元）萬(wàn)份收益計(jì)算每日收益=100000÷100000×0.65=6.5（元） 其實(shí)兩種計(jì)算方法出來(lái)的結(jié)果是一樣的。因?yàn)闊o(wú)論是“七日年化收益率”還是“萬(wàn)份收益”，都只是同一個(gè)貨幣基金不同的收益計(jì)算方法而已。

除了了解如何讓計(jì)算收益，我們還要清楚貨幣基金的收益計(jì)算時(shí)間。

貨幣基金收益計(jì)算時(shí)間（含15：00）

結(jié)合上圖，我們可以得出規(guī)律：

1. 15：00前買入，按當(dāng)天凈值，T+1日確認(rèn)份額。

2. 15：00后買入，按第二天凈值，T+2日確認(rèn)份額。

3. 收益到賬時(shí)間都在確認(rèn)份額后開始計(jì)算。

4. 確認(rèn)份額后，節(jié)假日依然計(jì)算收益。

5. 節(jié)假日可以做貨幣基金交易，但是需要等到交易日才能確認(rèn)份額。

注意：T日指的是進(jìn)行交易的當(dāng)日；T+1日是交易后一天；T+2日是交易后兩天。

T日、 T+1 日、 T+2 日指的都是交易日。

四、投資途徑

在日常生活中投資貨幣基金，最便捷的方法當(dāng)然是我們最常用的微信和支付寶。

微信的理財(cái)通服務(wù)，里面的余額+；支付寶App里面的余額寶。

如果沒(méi)有時(shí)間去研究貨幣基金的詳細(xì)情況，這兩個(gè)都是不錯(cuò)的選擇。

其次就是一些比較大的第三方交易平臺(tái)。比如：天天基金（東方財(cái)富）、好買基金（騰訊背景）、蛋卷基金（雪球）等等。

這些平臺(tái)上可以選擇的基金種類比較多，我們要做好詳細(xì)的了解再開始投資。

還可以通過(guò)開立一些賬戶來(lái)參與貨幣基金理財(cái)：

·銀行的理財(cái)服務(wù)賬戶

·基金公司的基金賬戶

·證券公司的股票賬戶（非交易時(shí)間，股票賬戶不接受委托）

這些賬戶都會(huì)提供多種類的貨幣基金選擇。

五、最后要說(shuō)

貨幣基金是一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)水平較低的理財(cái)工具，擁有強(qiáng)大的流動(dòng)性的同時(shí)擁有相對(duì)較高的利率。

從家庭理財(cái)?shù)慕嵌瘸霭l(fā)，適當(dāng)配置貨幣基金有助于降低家庭整體投資風(fēng)險(xiǎn)水平，滿足家庭資產(chǎn)科學(xué)配置的需求，達(dá)到資金的穩(wěn)健增值的目的。

當(dāng)然，配置多少，怎么配置，還需結(jié)合個(gè)體具體情況來(lái)。