在超過40年的家族服務(wù)中，幫助眾多家族企業(yè)傳承超過三代，見證過不少家族傳承的成功案例，打破了中國(guó)人所謂“富不過三代”的說法——瑞士域?qū)氋Y產(chǎn)管理(亞洲)有限公司(以下簡(jiǎn)稱“瑞士域?qū)殹?，總部設(shè)于瑞士，在全球有十個(gè)辦事處，迄今已為上百個(gè)家族提供了家族企業(yè)傳承、資產(chǎn)保護(hù)及投資管理的經(jīng)驗(yàn)和專業(yè)知識(shí)。

　　“從個(gè)案來說，一個(gè)全面的家族財(cái)富及企業(yè)傳承計(jì)劃，可以歸納為全方位的保護(hù)、管理和傳承。”瑞士域?qū)氋Y產(chǎn)管理(亞洲)有限公司董事總經(jīng)理李文杰，談到家族財(cái)富的保護(hù)與傳承時(shí)回應(yīng)道。

　　李文杰談到的這三大重點(diǎn)并非互相獨(dú)立，而是關(guān)聯(lián)在一起。瑞士域?qū)殲榧易逄峁┑姆?wù)，正是針對(duì)于這三大重點(diǎn)，而這也恰恰是家族辦公室的服務(wù)目標(biāo)。

　　根據(jù)瑞銀的最新報(bào)告顯示，海外眾多家族辦公室去年在資產(chǎn)配置方面，有一半是采取中度風(fēng)險(xiǎn)的投資策略，回報(bào)率往往在5%～7%之間。而投資私募項(xiàng)目及基金的家族辦公室則超過20%，位于香港的家族辦公室投資組合中，私募股權(quán)的投資比例平均超過27%，私募股權(quán)的投資期限通常比較長(zhǎng)，可能在5～8年間，家族辦公室的長(zhǎng)期投資需求使私募股權(quán)成為合適的投資方向，而這一趨勢(shì)也有持續(xù)上升的跡象。

　　所謂“家家有本難念的經(jīng)”，每個(gè)家族的情況都是獨(dú)特的，所以客戶的每一個(gè)家族管理方案都需要量身定制。為確保家族資產(chǎn)的穩(wěn)定性，在進(jìn)行家族財(cái)富傳承時(shí)有哪些好的工具？在管理家族資產(chǎn)時(shí)，應(yīng)如何為客戶實(shí)現(xiàn)定制，又該為客戶采取怎樣的投資策略？李文杰在接受本刊記者采訪時(shí)談到了自己的從業(yè)經(jīng)驗(yàn)。

　　財(cái)富管理：對(duì)于家族財(cái)富傳承而言有哪些好的工具？

　　李文杰：考慮到財(cái)富傳承的工具，現(xiàn)時(shí)國(guó)內(nèi)有一個(gè)普遍的問題，就是怎樣把家族企業(yè)成功傳承到下一代。

　　首先，家族財(cái)富傳承和企業(yè)傳承的計(jì)劃應(yīng)該是相互獨(dú)立的。家族成員之間有可能因個(gè)人利益而引起沖突與矛盾，導(dǎo)致各家族成員的關(guān)系分裂和惡化。一旦因此導(dǎo)致企業(yè)發(fā)生任何問題，相互獨(dú)立的傳承體系可以規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，使家族多年累積的財(cái)富不會(huì)遭受過多影響。為避免該情況發(fā)生，家族可通過設(shè)立家族辦公室，制定家族憲法、成立家族信托，從而形成短、中、長(zhǎng)線的家族企業(yè)傳承規(guī)劃。當(dāng)中也涉及其他的因素需要考慮，例如稅務(wù)、法律和法規(guī)，因?yàn)檫@些因素都將直接影響資產(chǎn)保護(hù)及其完整性。

　　所以，在家族資產(chǎn)傳承及保護(hù)方面，行之有效的定制工具，其重點(diǎn)是幫助整合家族資產(chǎn)，以確保資產(chǎn)的完整性和安全性?？梢酝ㄟ^全球的專業(yè)團(tuán)隊(duì)，協(xié)助客戶統(tǒng)籌、規(guī)劃、成立和管理家族信托，確保每位家族成員基本上可以享有共同的利益，同時(shí)也保證家族企業(yè)保持繁榮及持續(xù)發(fā)展。

　　其次，家族企業(yè)的管理必須規(guī)范化。從國(guó)外的數(shù)據(jù)來看，家族企業(yè)從第一代傳承到第二代的成功率只有30%。家族企業(yè)往往因?yàn)楣芾聿簧?，?dǎo)致資產(chǎn)流失或資產(chǎn)分裂。所以，一個(gè)完善的家族管理團(tuán)隊(duì)，應(yīng)集合家族成員及專業(yè)管理人。專業(yè)管理人可擔(dān)當(dāng)一個(gè)第三方的身份，提供不偏不倚、以家族利益為先的專業(yè)意見。在這一方面，可以為客戶建設(shè)和成立家族辦公室，擔(dān)當(dāng)管理人的角色，從而達(dá)到家族資產(chǎn)的保護(hù)、管理及傳承的目標(biāo)。

　　此外，在國(guó)內(nèi)及海外有其他各種不同的財(cái)富傳承工具可以選擇，例如海外信托、離岸公司、保險(xiǎn)、海外房地產(chǎn)投資等，但并非每種工具對(duì)所有家族都適用。成功的家族財(cái)富傳承，有賴于一個(gè)行之有效的定制系統(tǒng)，協(xié)助維系家族正常運(yùn)轉(zhuǎn)，確保家族成員能得到持續(xù)穩(wěn)定的財(cái)富收入。