如果你認(rèn)為你可以學(xué)習(xí)如何精確預(yù)測行情，你已經(jīng)把自己剔除于前10%的頂尖交易員之外。

    市場中普遍運(yùn)用技術(shù)分析與基本分析，我們卻不如此。所有的技術(shù)分析都建立在一個錯誤的基本前提上，未來將如同過去。在35年的交易生涯中，如果我(比爾.威廉姆)僅學(xué)習(xí)一項(xiàng)經(jīng)驗(yàn)，那便是：未來并不如同過去。

    交易界最罕為人知的秘密是：幾乎沒有任何事物會照預(yù)期進(jìn)行。最佳的交易計(jì)劃通都會出差錯。請留意，我不是說有時或偶爾，我是說通常。

    期貨（股票）交易是一種心理游戲。經(jīng)濟(jì)預(yù)測、基本分析、機(jī)械化的指標(biāo)、以及技術(shù)性的策略大體上都無效。因?yàn)槭袌鼍哂胁豢深A(yù)測的性質(zhì)，所以我們的交易方法不需要預(yù)測的能力。我們都是以自己的信念系統(tǒng)來交易。這便是“一致性獲利法”的精髓。

    市場具有能量的特質(zhì)，能量永遠(yuǎn)是遵循阻力最小的途徑移動。

    交易中僅有兩個領(lǐng)域是你所必須精通的：1、了解市場以及2、了解你自己。

    世界上的每一個市場，都是設(shè)計(jì)將來有限數(shù)量的某種商品（它可是農(nóng)業(yè)品、金融產(chǎn)品或任何商品），分配給最想得到它的人們。市場是根據(jù)價格機(jī)制來分配，它將尋求并界定一個適用于當(dāng)時的價格，而使買方與賣方之間的力量達(dá)到絕對的平衡。
    商品市場尋找均衡價格的過程是在瞬間內(nèi)完成。在你、我察覺任何不均衡的現(xiàn)象之前，市場已經(jīng)尋得均衡價格。如果情況真是如此，則我們對于市場傳遞住處的方式可以歸納出一些單純而重要的結(jié)論。我們應(yīng)該毫不懷疑地接受這些結(jié)論。
    我們首先可以拋棄的一種交易指標(biāo)便是多頭與空頭的共識。如果市場可以發(fā)揮功能（它們事實(shí)上表現(xiàn)得相當(dāng)好），則不應(yīng)該有所謂的多頭或空頭的共識，因?yàn)樵诖斯沧R達(dá)成之前，價格已經(jīng)成交。
    如果實(shí)際上并無所謂的多頭或空頭的共識，則根據(jù)邏輯的推理，也不應(yīng)該有所謂的超賣或超買，甚至還有振蕩指標(biāo)來衡量它們。

    交易確實(shí)有風(fēng)險。然而，開車也有非常的風(fēng)險。在某些高速公路上，你與對方的來車僅有數(shù)英之隔，方向盤的操縱只要稍疏失，便是致命的撞擊。每當(dāng)你駕車出門，你便是冒著生命的危險。可是，你仍然無視風(fēng)險而幾乎每天開車出門。理由很單純：你已經(jīng)了解而有經(jīng)驗(yàn)。、
    一旦你了解期貨(股票)交易，并有充分的經(jīng)驗(yàn)之后，市場的風(fēng)險未必高于你星期日駕車出門的路況?；隈{駛安全上的考慮，你必須熟悉你的車子，擁有適當(dāng)?shù)墓ぞ咭詡洳粫r之需，以及正確的心態(tài)。(你必須有正確的了解，并以正確的心態(tài)使用正確的工具)

    大多數(shù)交易者之所以出差錯，便是因?yàn)樗麄冊谑袌鲋袇⒄斟e誤的地圖。市場中的正確地圖無關(guān)乎地形，它是一種文化邏輯上的地圖。你的文化邏輯將影響你的每層面——你的用詞、你的思考、你的行為、你的飲食習(xí)慣、你對于性行為的觀念、以及你的交易。你對于所有事物的看法，都取決于你采用文化邏輯地圖。

    現(xiàn)在，我將給予你正確的地圖：

    1、將條形圖（也叫K線圖）平分為三等份，當(dāng)條形圖開盤與收盤都位于條形圖的頂部（底部）三分之一內(nèi)，則在1至5支條形圖內(nèi)，市場走勢會有85%的機(jī)會變更方向。如果開、收盤價都位于條形圖中部則表示情況不明確。(僅是這一條就足以改變你的交易績效)

    2、判斷趨勢的“快速心法”：如果目前條形圖的中點(diǎn)高于前一支條形圖的最高價，則趨勢向上；如果中點(diǎn)位于前一支條形圖的最高價與最低價之間，則無明顯趨勢；如果中點(diǎn)低于前一支條形圖的最低價，則代表趨勢向下。

    3、在趨勢可以發(fā)動以前，場內(nèi)必須出現(xiàn)更多的交易量。趨勢的變動來自于動能的累積，動能的累積來自于交易量的增加。我們的目標(biāo)是：一旦趨勢形成之后，在趨勢的最初10%內(nèi)進(jìn)場，并在該趨勢的最后10%內(nèi)出場。如果你可以辦到這點(diǎn)，你將因此致富。再強(qiáng)調(diào)一次，最初的征兆在于跳動量的變動。

    4、僅知道交易量的變化并不足夠，我們必須知道市場對于交易量變化的反應(yīng)。較大的交易量未必可以趨動行情。市場的功能是尋找均衡點(diǎn)，而且它可以瞬息之間完成。唯有進(jìn)場的交易量出現(xiàn)偏頗的壓力時，均衡點(diǎn)才會發(fā)生變化，所以，我們需要一個可以衡量價格每一跳動造成實(shí)際影響的指標(biāo)。就是MFI，MFI是衡量市場驅(qū)動價格的意愿，它可以精確反映市場在某特定條形圖中反映的效率。如果目前的MFI大于前一個MFI，則代表跳動量隨著時間的經(jīng)過而具有較大的價格促進(jìn)功能。再次強(qiáng)調(diào)，我們僅比較目前的MFI與前一個MFI。這使我們可以判定，目前的期間是否有較多或較少的交易機(jī)會。

    5、一致性獲利法的視窗就是將跳動量與MFI結(jié)合為四種可能的種合
a、+跳動量/+MFI         綠燈

    代表市場安全的走勢（它有三層意義：1、更多的玩家進(jìn)場（+交易量）；2、玩家們的偏執(zhí)心態(tài)反映在條形圖的移動方向；3、價格走勢的速度轉(zhuǎn)快(+MFI)）

b、-跳動量/-MFI         衰退

    是市場休息或喪失意愿的信號。在艾略特波浪中，“衰退”經(jīng)常會發(fā)生在第一波的頂部，市場活動出現(xiàn)萎縮的情況。所以，當(dāng)市場的走勢顯得非常沉悶，優(yōu)秀的交易者將留意觀察市場的動能是否有蓄積的征兆。

c、-跳動量/+MFI         偽裝

    表示MFI增加而交易量減少的情況，這意味著市場正在驅(qū)動價格，但并未受到場外交易量的支持。由于交易量減少，所以價格的移動較不扎實(shí)。在某種情況下，“偽裝”是大行情發(fā)動之前的暫?，F(xiàn)象。然而，除非交易量稍后立即增加。所以，我們應(yīng)該對這種價格走勢采取懷疑的態(tài)度。

d、+跳動量/-MFI         蟄伏

    這是最具獲利潛能的視窗。幾乎所有的走勢都以“蟄伏”的模式結(jié)束，在最高/最低條形圖的前、后各一支條形圖之間，通常都會出現(xiàn)“蟄伏”的視窗。但“蟄伏”未必代表趨勢的結(jié)束，“蟄伏”經(jīng)常出現(xiàn)于艾略特第三波的過程中，如果它不代表當(dāng)時走勢的結(jié)束，而很可能會成為“逃逸缺口”，可以預(yù)測當(dāng)時走勢將持續(xù)的幅度。“蟄伏”是多、空雙方的最后戰(zhàn)爭，這兩股相互對立的力量將有一方（買方或賣方）獲勝，“蟄伏”突破能常會顯示它究竟是持續(xù)或反轉(zhuǎn)模式的“蟄伏”。

    如果你已經(jīng)明白本文的內(nèi)容，并能熟練運(yùn)用，你將不會再輸。我再強(qiáng)調(diào)一遍，如果你確實(shí)明白本文的內(nèi)容，并能熟練運(yùn)用，你將不會再輸。你僅是不輸，你還沒能夠穩(wěn)定獲利，因?yàn)檫@只是比爾.威廉姆“一致性獲利法”第一章至第六章的內(nèi)容，我還沒有完全明白第七章開始的內(nèi)容，所以，僅能將讀書筆記摘到此了。

    小弟希望把自己學(xué)到并認(rèn)為有用的知識拿出來跟大伙共享，并得到共同的進(jìn)步。