《短線炒股一點(diǎn)通》學(xué)習(xí)筆記——付剛
1.知道短線炒股原則與策略
2009.2.28.
短線炒股的幾個(gè)原則
1.重勢(shì)而不重價(jià)
短線炒股必須密切關(guān)注趨勢(shì)，包括大勢(shì)和個(gè)股走勢(shì)，而不注重股票的價(jià)格。
短線高手一旦判斷出是大趨勢(shì)來(lái)臨，第一反應(yīng)就是趕緊抓行情的領(lǐng)頭羊。
2.機(jī)會(huì)第一，選股第二
指首先要選擇介入的時(shí)間，然后再選股票?；蛘呒词惯x擇了股票，也要等待恰當(dāng)?shù)慕槿霑r(shí)機(jī)。這一點(diǎn)和做長(zhǎng)線不同。做長(zhǎng)線的原則是選股第一，選時(shí)第二。
短線買入的時(shí)機(jī)非常重要，總體來(lái)講，買入時(shí)機(jī)要滿足以下幾個(gè)條件：大盤長(zhǎng)期或短期的啟動(dòng)上行；有效突破前進(jìn)阻力；主動(dòng)性買盤明顯放大，每筆交易成倍增加；正好該股票處在熱點(diǎn)板塊中，或有重大利好題材。
做短線操作要有耐心。做投機(jī)的大忌是心浮氣躁。
3.不把短線做成中線
對(duì)于做短線投資而言，有兩點(diǎn)應(yīng)切記：一是適可而止，能有10%-20%的收益，就應(yīng)見好就收。二是要設(shè)好止損位。
4.不在股票價(jià)格的“兩端”做短線
對(duì)于一般的投資者而言，應(yīng)選擇處于上升行情中的股票或經(jīng)過暴跌之后的股票做短線
5.做短線一定要控制倉(cāng)位
具體做法是合理分配中長(zhǎng)線與短線投資的資金比例。一般而言，中長(zhǎng)線與短線資金分配比例應(yīng)不超過6：4為宜，更應(yīng)該避免滿倉(cāng)操作。
6.要有嚴(yán)格的止盈點(diǎn)和止損點(diǎn)
止損點(diǎn)設(shè)為5%合理。
8.不要頻繁的進(jìn)行短線操作
只有在大行情來(lái)臨時(shí)才充滿了短線機(jī)會(huì)。
短線操作的綱領(lǐng)——順勢(shì)而為
短線的最佳操作點(diǎn)——轉(zhuǎn)勢(shì)點(diǎn)
轉(zhuǎn)勢(shì)共有6種，即上升轉(zhuǎn)下跌（見頂回落）；下跌轉(zhuǎn)上升（探底回升)(這兩種也叫V型反轉(zhuǎn)）；上升轉(zhuǎn)盤整（筑頂）；下跌轉(zhuǎn)盤整（筑底）；盤整轉(zhuǎn)上升（突破）；盤整轉(zhuǎn)下跌9破位。其中，最有操作意義的是見頂回落、探底回升、突破和破位4種形態(tài)。
在判別轉(zhuǎn)勢(shì)時(shí)必須留心莊家設(shè)置的各種陷阱。
如果發(fā)現(xiàn)股市的某種趨勢(shì)運(yùn)行至一階段后出現(xiàn)加速現(xiàn)象，首先就要想到趨勢(shì)可能反轉(zhuǎn)了。這就是為什么急升時(shí)應(yīng)該出貨，急跌時(shí)應(yīng)該進(jìn)貨的原因。
2009.2.29.
2.會(huì)看盤，懂看盤
即時(shí)盤面系統(tǒng)的基本知識(shí)
1即時(shí)圖表
（1）開盤價(jià)
對(duì)當(dāng)日市場(chǎng)走勢(shì)有著重要的影響和預(yù)期的作用，是專業(yè)短線高手開市時(shí)的第一著眼點(diǎn)。
（2）均價(jià)線
是多空雙方盤中搏斗的生死防線，是短線投資者看盤的關(guān)鍵，其運(yùn)行方向直接表示市場(chǎng)將要發(fā)展的方向。
2.量?jī)r(jià)關(guān)系
量?jī)r(jià)表示多空雙方是否投入真正的實(shí)力。帶量上漲表明市場(chǎng)主力投入資金用實(shí)力展開真正攻擊；上漲無(wú)量表明市場(chǎng)主力采用控盤技巧而非使用真正的資金實(shí)力進(jìn)行攻擊，其具體情況要看莊家的控籌程度：主力機(jī)構(gòu)高度控盤個(gè)股表現(xiàn)無(wú)量上漲。莊家控盤能力較強(qiáng)，籌碼鎖定程度較好，同時(shí)也表明主力機(jī)構(gòu)能隨便畫圖上漲，但其完成順利出貨困難。帶量下跌表明主力機(jī)構(gòu)殺跌十分堅(jiān)決，后市仍有下跌空間。股價(jià)在低價(jià)循環(huán)圈中，表示莊家是以打壓吸貨之舉，后市不可悲觀。市場(chǎng)中有些高控盤的老莊股，在市場(chǎng)環(huán)境發(fā)生突變的情況下，通常以無(wú)量一字跌停板形式出現(xiàn)，這表示后期將有更深的跌幅。通常情況下，無(wú)量下跌表明后期跌幅將會(huì)逐步減小。
3.盤口數(shù)據(jù)
（1）量比——今日成交總手?jǐn)?shù)與前一日“5日平均手?jǐn)?shù)”的比值，為盤口數(shù)據(jù)中最為重要的要素。如果量比值大于1，表示此時(shí)此刻的成交總量手?jǐn)?shù)已經(jīng)放大了，總手?jǐn)?shù)放大時(shí)，如果價(jià)格上漲，則后市看好；若量比值小于1，表示此刻的成交量總手?jǐn)?shù)已經(jīng)萎縮，如果價(jià)格下跌，則后市有可能繼續(xù)下跌。處于量比排行前列的股票是短線重點(diǎn)關(guān)注的對(duì)象，量比小的股票短線不會(huì)有好的表現(xiàn)。量比特別小的股票可記錄下來(lái)做中短線關(guān)注，因?yàn)榇藭r(shí)說(shuō)明其籌碼鎖定極好，改拋的均已拋售完畢，短線也可能出現(xiàn)上揚(yáng)，或者說(shuō)這是一支主力高度控盤股票，可作中線關(guān)注對(duì)象。
（2）漲跌幅
個(gè)股漲跌幅的大小及數(shù)量能夠反映大盤氣勢(shì)的強(qiáng)弱。
（3）委比
是某股某時(shí)某刻委托買入下三檔手?jǐn)?shù)之和與委托賣出上三檔手?jǐn)?shù)之和的差值與其部和之比：當(dāng)委比為正，表示買方力量強(qiáng)于賣方，股價(jià)上漲的可能性大；反之，股價(jià)下跌的可耐心大。
（4）內(nèi)外盤
內(nèi)盤是以買進(jìn)價(jià)成交的成交量，也就是主動(dòng)性賣方的成交量；外盤是以賣出價(jià)成交的成交量，也就是主動(dòng)性買方的成交量；通過內(nèi)外盤數(shù)量的大小和比例，可以發(fā)現(xiàn)莊家動(dòng)向，是一個(gè)較為有效的短線指標(biāo)。
（5）即時(shí)盤口成交回報(bào)
大筆成交而股價(jià)的波動(dòng)幅度并不大往往是莊家的對(duì)倒盤。
除量比以外，所有盤口數(shù)據(jù)均能做假。量比是最重要的盤中判研分析數(shù)據(jù)。
判斷大盤強(qiáng)弱的基本方法
（1）利用股指走勢(shì)判研
股指走勢(shì)曲線的角度、速度和幅度反映了大盤強(qiáng)弱的程度。
（2）利用成交量研判
成交量是推動(dòng)股指變化的重要因素。
具體說(shuō)來(lái)就是，當(dāng)大盤處于縮量盤整時(shí)，多空雙方處于交戰(zhàn)臨界點(diǎn)；若成交量開始溫和放大，股價(jià)上漲，表明有新的資金進(jìn)場(chǎng)，能量開始聚集，大盤將轉(zhuǎn)強(qiáng)，這種價(jià)升量增的量?jī)r(jià)關(guān)系總體上是健康的。漲勢(shì)末期，當(dāng)成交量創(chuàng)下天量，卻不能得以維持時(shí)，表明多頭能量消耗過大，后繼能量無(wú)法持續(xù)。大盤即將盛極而衰，由強(qiáng)轉(zhuǎn)弱。
（3）利用量?jī)r(jià)關(guān)系判研
主要觀察量?jī)r(jià)配合是否合理。在大盤或者股票上漲過程中出現(xiàn)漲的時(shí)候放量，而跌的時(shí)候縮量，往往構(gòu)成典型的多頭排列走勢(shì)，這也說(shuō)明量?jī)r(jià)關(guān)系正常。相反，若大盤或者股票在漲的時(shí)候縮量，而跌的時(shí)候卻放量，為典型空頭市場(chǎng)走勢(shì)。價(jià)量背離且在股市中常會(huì)成為反轉(zhuǎn)信號(hào)。
（4）利用大盤對(duì)消息的反應(yīng)研判
不同的市道對(duì)利好、利空消息的反應(yīng)是不同的。當(dāng)大盤處于強(qiáng)勢(shì)時(shí)，人們是正向思維；當(dāng)大盤處于弱勢(shì)時(shí)，對(duì)利好反應(yīng)麻木。
（5）漲跌停板的數(shù)量最能夠反應(yīng)大盤的強(qiáng)弱。
漲跌家數(shù)的大小對(duì)比，可以反應(yīng)大盤漲跌的真實(shí)情況。大盤漲，同時(shí)個(gè)股上漲家數(shù)大于下跌家數(shù)，說(shuō)明大盤漲勢(shì)真實(shí)；大盤跌，下跌家數(shù)大于上漲家數(shù)，說(shuō)明大盤跌勢(shì)真實(shí)。
短線看盤的要點(diǎn)
短線看盤需要觀察的因素主要有以下幾種：
（1）觀察股指（股價(jià)）將會(huì)朝哪一方行走
大盤趨勢(shì)向上短線可以買進(jìn)股票，大盤趨勢(shì)下跌短線可以賣出股票
（2）查明某一股票突然走強(qiáng)或走弱時(shí)隱藏在其背后的市場(chǎng)因素。
（3）從盤面觀察是否有利空或者利好消息降臨
（4）從當(dāng)天的盤面中找到短線做差價(jià)的機(jī)會(huì)
怎么看待個(gè)股分時(shí)圖
分時(shí)圖上的黃色柱狀線是每一分鐘該股累計(jì)成交量的直觀顯示。
換手率=當(dāng)前成交總手?jǐn)?shù)/總流通股本
市盈率：一種股票市盈率的高低與其投資價(jià)值成反比。
市盈率低的股票投資風(fēng)險(xiǎn)小。
市盈率=每股市價(jià)/每股收益
特別關(guān)注：在大盤下跌中，個(gè)股不隨大盤而動(dòng)，如一直保持窄幅波動(dòng)，拒絕下調(diào)，這往往是短線拉升前的信號(hào)，一旦大盤稍有好轉(zhuǎn)，該股往往會(huì)一躍而起，因而是短線重點(diǎn)關(guān)注，司機(jī)介入的好品種。
怎樣看待集合競(jìng)價(jià)
集合競(jìng)價(jià)的時(shí)間為9：15-9：25
進(jìn)行短線操作的投資者應(yīng)特別關(guān)注當(dāng)天集合競(jìng)價(jià)的成交量，因?yàn)榇蟊P變盤的轉(zhuǎn)折點(diǎn)往往會(huì)在成交量方面表現(xiàn)出來(lái)。如大盤在持續(xù)上漲后遇到一個(gè)關(guān)鍵的阻力位，在前一日大盤出現(xiàn)較大幅度的上漲后，第二天集合競(jìng)價(jià)的成交量突然明顯地放大，當(dāng)天股指跳空高開，遇到這種情況，短線操作中應(yīng)該迅速地將手中的獲利盤予以兌現(xiàn)。因?yàn)槌山涣客蝗环糯?，說(shuō)明主力短線有急于出貨的欲望。當(dāng)拋盤明顯加大后，大盤的走弱不可避免。
短線操作者對(duì)于自己重點(diǎn)關(guān)注的股票在分析研究集合競(jìng)價(jià)情況的時(shí)候，一定要結(jié)合該股票在前一交易日收盤的時(shí)候所滯留的買單量。
一般來(lái)講，如果一只股票在前一交易日是上漲走勢(shì)，收盤時(shí)未成交的買單量很大，當(dāng)天集合競(jìng)價(jià)時(shí)又跳空高走并且買單量也很大，那么這只股票承接昨日上升走勢(shì)并發(fā)展為漲停的可能性極大。通過綜合分析判斷確認(rèn)具備漲停的特征之后，要果斷以略高的價(jià)格掛單參與競(jìng)價(jià)買入。
開盤后前半小時(shí)怎樣找機(jī)會(huì)
大盤開盤比前一日收盤點(diǎn)位高開，說(shuō)明人氣旺盛，有人搶籌碼，形勢(shì)有向好的一面。如果熱門股的股價(jià)開盤后高開高走，股價(jià)急劇上升，最高價(jià)往往出現(xiàn)在上午10點(diǎn)之前，且成交量急劇放大，是熱門股出貨。如高開過多，則容易造成短線獲利回吐壓力。如高開不多僅在幾個(gè)點(diǎn)之內(nèi)，表明人氣穩(wěn)定。如股價(jià)平開高走，則視為熱門股炒作信號(hào)。伴隨成交量的放大，股價(jià)平穩(wěn)上升。
此外，前一日暴跌的個(gè)股也往往在10點(diǎn)以前出現(xiàn)最低價(jià)，因此可以考慮買入搶反彈。
如底部突然跳空高開，且幅度較大，往往是多空雙方力量發(fā)生根本性逆轉(zhuǎn)分時(shí)候，回檔反而是短線建倉(cāng)良機(jī)。反之，如在大盤已經(jīng)漲幅較大時(shí)大幅跳空，常是多方力量最后爆發(fā)的征兆。同理，在底部的跳空低開往往是空頭力量衰竭的最后表現(xiàn)，反而是短線抄底吸籌的良機(jī)。在頂部的低開則表明人氣不旺，都想出局，也是大勢(shì)轉(zhuǎn)弱的表現(xiàn)。
2009.1.30.
上午休盤前怎么找機(jī)會(huì)
如熱門股價(jià)隨成交量急劇放大，一浪高于一浪，應(yīng)立即出貨；如熱門股平穩(wěn)上升，隨成交量溫和放大，可考慮買入。
一般來(lái)說(shuō)，休盤前與開市后的走勢(shì)應(yīng)綜合起來(lái)看，而不能孤立對(duì)待。
如果大盤上午在高位整理，休盤前創(chuàng)下全天最高，則一方面表明買方力量較強(qiáng)，大勢(shì)可能繼續(xù)走好，另一方面則表明主力可能想造成向好的假象，以借機(jī)出貨。怎樣判斷呢？如在下午開盤后，買盤增多，大盤沖高，可在回落時(shí)介入不遲。如開盤后大盤不動(dòng)，或者小回檔，則有可能是主力出貨，應(yīng)有所警惕。
注意結(jié)合大勢(shì)判斷，若升勢(shì)時(shí)午收于低點(diǎn)，或跌勢(shì)時(shí)午收于高點(diǎn)，多半是假象。
炒短錦言：上午收盤前，下午開盤后的短暫時(shí)區(qū)是買入或賣出股票的重要時(shí)機(jī)。高收者，下午可能高開高走；低收者下午可能低開低走。如果中午收盤在階段性低點(diǎn)，主力可以打壓，制造出貨假象，誘空吸籌，強(qiáng)行震倉(cāng)，那么下午開盤后13：30左右應(yīng)該是較好的建倉(cāng)機(jī)會(huì)。
下午復(fù)盤后怎么找機(jī)會(huì)
下午復(fù)盤后應(yīng)密切注視上午熱門股的走勢(shì)，如果成交量急劇放大，股價(jià)滯漲，則應(yīng)提防主力出貨。如果下午復(fù)盤后有沖動(dòng)性買盤進(jìn)場(chǎng)，大勢(shì)可能快速?zèng)_高，則回落后仍有向好機(jī)會(huì)，可以借機(jī)買入；如果下午開盤后指數(shù)幾乎不動(dòng)，甚至輕微上攻，則可能是主力故意拉高以掩護(hù)出貨的行為。
如果大勢(shì)連綿下跌，反彈迫在眉睫，主力往往會(huì)做出大勢(shì)跌勢(shì)未盡的假象，在上午休市前刻意打壓，使之以最低價(jià)報(bào)收。下午復(fù)盤后主力還會(huì)繼續(xù)打壓造成第二次下跌，造成成交量極度萎縮，于是，此次下跌便成了最佳的短線建倉(cāng)良機(jī)。
尾盤短線機(jī)會(huì)多
開盤是序幕，盤中是過程，收盤才是定論。尾盤具有承上啟下的特殊意義，不僅對(duì)當(dāng)日的決戰(zhàn)起到畫龍點(diǎn)睛的作用，而且決定明天的走勢(shì)。
1.上升勢(shì)中
（1）尾盤價(jià)升量平。次日發(fā)展趨勢(shì)有兩種：
a.均線系統(tǒng)多頭排列初期，屬于惜售現(xiàn)象，可在回調(diào)中大膽介入。
b.均線系統(tǒng)多頭排列末期，莊家拉高出貨。
（2）尾盤急跌放量。又稱尾盤跳水，如果發(fā)生在漲幅過大，即乖離率大于+8，并且全天呈現(xiàn)一路下跌時(shí)的尾盤，短線操作應(yīng)果斷離場(chǎng)，第二天往往會(huì)跳空低開，并有可能形成頭部。若5日乖離率小于+3，并且全天盤面漲勢(shì)較強(qiáng)，價(jià)量配合良好，僅在尾盤一刻出現(xiàn)急跌，往往是主力進(jìn)行尾盤洗盤。
（3）尾盤價(jià)升量增。又叫尾市搶盤。是人氣旺盛的征兆，若5日乖離率小于+5時(shí)，大膽追漲買入，次日會(huì)高開高走。
上升盤局中（股價(jià)不破10日均線，且10日均線走平）
尾盤價(jià)跌量增。不宜貿(mào)然搶進(jìn)，次日多為平底開盤居多，是耐不住久盤的投資者出局的一種盤面表現(xiàn)。
尾盤價(jià)升量增。在上升盤局的末期，是調(diào)整結(jié)束的跡象，可進(jìn)場(chǎng)。
尾盤價(jià)升量平。次日仍會(huì)牛皮整理。
下降盤局中（股指在10日均價(jià)線之下，且10日均線走平）。
尾盤價(jià)升量增。要視30日均價(jià)線的位置與角度，若30日均線走平，且與10日均線相距較近時(shí)，這種盤面多為結(jié)束調(diào)整信號(hào)，可介入，次日有望上攻均線。若30日線尚未走平，這種尾盤可視為反彈行情，中線不宜進(jìn)場(chǎng)。
尾盤價(jià)跌量增。視次日盤面變化而定。
尾盤價(jià)升量平。這種情況多為主力作為，無(wú)成交量的配合空頭能量得不到釋放，反彈必然受阻。
2.下跌勢(shì)中
（1）尾盤價(jià)跌量平。
（2）尾盤價(jià)跌量增。
（3）尾盤價(jià)升量增
3.會(huì)用技術(shù)分析
K線的組合及其運(yùn)用方法
最具有短線意義的K線組合有如下幾種：
（1）錘型K線即組合（影線在下）
對(duì)于錘型K線來(lái)說(shuō)，實(shí)體部分的長(zhǎng)短及其影子線對(duì)其信號(hào)的強(qiáng)弱或者有效性至關(guān)重要，而實(shí)體部分是陽(yáng)還是陰沒有多少實(shí)際意義。如果實(shí)體部分越短，影線越長(zhǎng)，則意義就越重要。
錘型K線是一種典型而有效的反轉(zhuǎn)信號(hào)。
低價(jià)區(qū)出現(xiàn)的錘型K線通常被認(rèn)為是股價(jià)見底的較強(qiáng)烈的信號(hào)。如果錘型和下影線下穿了原有的低位價(jià)格，則這種信號(hào)更加可靠。
在天價(jià)區(qū)出現(xiàn)錘型K線可能有如下幾種情況：略
倒錘型K線（影線在上）是表示賣壓沉重的一種K線形態(tài)，它可以出現(xiàn)在底部區(qū)域，也可以出現(xiàn)在頂部區(qū)域。股價(jià)在連續(xù)上揚(yáng)之后進(jìn)入中期或歷史天價(jià)區(qū)，此時(shí)拉出倒錘子線，是由較強(qiáng)的見頂含義，為賣出信號(hào)。
錘型出現(xiàn)，等待次日的驗(yàn)證十分重要。設(shè)定止損位應(yīng)在錘頭或倒錘頭當(dāng)日的最低價(jià)。
（2）星形K線及組合
對(duì)“星”來(lái)說(shuō)，影子的長(zhǎng)短，是陰線還是陽(yáng)線一般都不太重要，重要的是“星”的實(shí)體部分應(yīng)與前后鄰近的兩根K線的實(shí)體形成一定的距離，在上升勢(shì)中要高于（在下跌勢(shì)中低于）前后鄰近兩根K線的實(shí)體。
“星”的出現(xiàn)隱含著大勢(shì)變盤的意義。
不同位置的“星”被賦予不同的象征意義。
（3）包含型K線組合
如果個(gè)股在一個(gè)較長(zhǎng)K線后面出現(xiàn)了一個(gè)相反性質(zhì)的K線，并且后一個(gè)K線的實(shí)體部分比前一個(gè)更大，能夠包含前一個(gè)K線的實(shí)體，這就是一個(gè)包含型K線組合，分為陽(yáng)包陰和陰包陽(yáng)兩種形態(tài)，如果是陰線在前，陽(yáng)線在后，成為“陽(yáng)包陰”，反之叫“陰包陽(yáng)”
一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)的“陽(yáng)包陰”有以下特征：
兩條K線實(shí)體均較長(zhǎng)，影線很短，陽(yáng)線實(shí)體和影線底部應(yīng)該比第一根陰線還低，呈現(xiàn)短線反轉(zhuǎn)的態(tài)勢(shì)。
陽(yáng)線的實(shí)體和其上影線的頂部都應(yīng)該比第一根陰線還高，說(shuō)明前一根陰線是主力的誘空洗盤。
陽(yáng)線的成交量必須明顯高于陰線，說(shuō)明有量的支持。
如果一個(gè)“陽(yáng)包陰”出現(xiàn)在熊市或下跌過程的后期，所包含的逆轉(zhuǎn)信號(hào)是比較明確的。
“陽(yáng)包陰”也有許多變形，如“一陽(yáng)包二陰”，“一陽(yáng)包數(shù)陰”等。
“陰包陽(yáng)”的特征與“陽(yáng)包陰”相同，只是“陰”“陽(yáng)”互換。含義相反。
4.應(yīng)用K線組合分析市場(chǎng)應(yīng)注意的問題
必須與其他方法相結(jié)合。
用K線組合分析大盤還比較可靠，而對(duì)于個(gè)股來(lái)說(shuō)，K線組合則不那么可靠。
五種主要的反轉(zhuǎn)形態(tài)及操作方法
1.頭肩型反轉(zhuǎn)——包括頭肩底和頭肩頂兩種形態(tài)。
頭肩底的形成有四個(gè)步驟：左肩-底部-右肩-頸線阻力被沖破
頭肩底和頭肩頂?shù)男螤畈畈欢?，區(qū)別在于成交量方面。
當(dāng)頭肩底頸線突破時(shí)，就是一個(gè)真正的買入信號(hào)。
頭肩底的上漲突破，必須要有成交量激增的配合，頭肩頂下跌突破頸線，可以不必考慮成交量的大小。
反轉(zhuǎn)后價(jià)格漲幅不低于最低價(jià)（頭肩底處）至頸線之距離。
（2）V型反轉(zhuǎn)——包括V型底和V型頂兩種形態(tài)。
（3）雙重型反轉(zhuǎn)——包括雙重頂和雙重底兩種形態(tài)
雙重底，又稱W底，是一個(gè)出現(xiàn)在價(jià)格底部看漲的反轉(zhuǎn)形態(tài)。
雙重低的形成步驟：下跌-左肩，上漲至頸線-下跌至頭部，上漲至頸線-下跌至右肩，上漲至頸線，突破頸線，便告“雙重低”形態(tài)成立。
雙重低形態(tài)的應(yīng)用技巧：
一旦雙重低形態(tài)成立，升幅為價(jià)格最低點(diǎn)到頸線之間的垂直高度。
有時(shí)候突破頸線后需進(jìn)行回抽確認(rèn)。
形態(tài)構(gòu)筑時(shí)間越長(zhǎng)，形態(tài)完成后的效果就越長(zhǎng)。構(gòu)筑時(shí)間短其顯然形態(tài)的技術(shù)意義不大，一般雙底形成的時(shí)間在半年至一年以內(nèi)最為有效。
雙重頂與雙重低相反。略
4.圓弧形反轉(zhuǎn)——分圓弧底和圓弧頂兩種形態(tài)
股價(jià)放量向上突破時(shí)是非常好的買入信號(hào)。
圓弧頂和圓弧底相反。略
5.島型反轉(zhuǎn)
島型反轉(zhuǎn)是由兩個(gè)缺口和一小段伴有密集成交的K線組成。分為底部島型反轉(zhuǎn)和頂部島型反轉(zhuǎn)兩種反轉(zhuǎn)形態(tài)
底部島型反轉(zhuǎn)形態(tài)的形成：在下跌行情中，股價(jià)已有了一定的幅度后，某日突然跳空低開，留下一個(gè)缺口，日后幾天股價(jià)繼續(xù)下沉，但股價(jià)下跌到某低點(diǎn)又突然回轉(zhuǎn)，股價(jià)開始急速回升，并留下了一個(gè)向上的缺口。這個(gè)缺口與前期下跌時(shí)的缺口基本上處于同一價(jià)位區(qū)。
底部島型反轉(zhuǎn)的應(yīng)用技巧：對(duì)于底部島型反轉(zhuǎn)來(lái)說(shuō)，在向上跳空突破時(shí)，成交量的迅速擴(kuò)大是不可缺少的條件。如果成交量很小，形態(tài)難以成立。
買進(jìn)時(shí)機(jī)：激進(jìn)型投資者可在島型反轉(zhuǎn)后向上跳空缺口的上方處買進(jìn)，穩(wěn)健型的投資者可在股價(jià)急速上沖回探向上跳空缺口獲得支撐后再買進(jìn)。當(dāng)然如果股價(jià)回探封閉了向上跳空缺口，則不要買進(jìn)，應(yīng)繼續(xù)觀望。一般情況下，向上跳空的缺口被封閉后，后市就會(huì)轉(zhuǎn)弱。
頂部島型反轉(zhuǎn)形態(tài)與底部島型反轉(zhuǎn)形態(tài)相反。略
移動(dòng)平均線分析
移動(dòng)平均線主要分類：
在各條均線中，5、10、20、30、240日均線對(duì)股市的意義最為重要。
5日均線也稱周線，是極強(qiáng)勢(shì)和極弱勢(shì)線，極強(qiáng)勢(shì)個(gè)股的走勢(shì)一般都沿5日均線上揚(yáng)，即使下破均線也會(huì)在當(dāng)日返回線上。而極弱勢(shì)個(gè)股走勢(shì)則大部分時(shí)間都在5日均線之下。
10日均線，是個(gè)股趨勢(shì)的生命線，是分析、判斷短期趨勢(shì)的一個(gè)非常重要的指標(biāo)。
20日均線，是莊股生命線。莊家洗盤一般不會(huì)跌破20日生命線。在莊股控盤條件下，股價(jià)在第一波上漲之后，常常會(huì)橫盤整理數(shù)周，以便于莊家洗盤，此時(shí)股價(jià)的上下震蕩幅度會(huì)大于一般股票，可能會(huì)下破10日均線。但莊家又不愿意把股票的形態(tài)走壞，因此會(huì)在20日線穩(wěn)住股價(jià)。另外，在波段行情中20日線的意義也比較重要。
30日均線也稱半季線，30日均線是大盤趨勢(shì)的生命線。不管是漲勢(shì)還是跌勢(shì)，大盤只要不破30日均線，則中級(jí)趨勢(shì)就不會(huì)改變。
240日均線是牛市和熊市的分水嶺。是大盤的年線。
移動(dòng)平均線的特點(diǎn)：趨勢(shì)性，穩(wěn)重性，安定性，助漲助跌特性，支撐和阻力特性。
均價(jià)線的優(yōu)點(diǎn)就是公開了投資者的持倉(cāng)成本。
多頭排列和空頭排列
1.多頭排列和空頭排列
有價(jià)值的多頭排列特點(diǎn)：
（1）每條均線（尤其是短期均線）都呈平滑的圓弧頂，而不是不規(guī)則的曲線。
（2）長(zhǎng)期均線弧度大，短期均線弧度小，下條均線呈喇叭形張開，間距均勻。
（3）長(zhǎng)期均線也應(yīng)該稍微向上傾斜。
（4）如果出現(xiàn)在短期和長(zhǎng)期均線長(zhǎng)時(shí)間相互粘合纏繞，股價(jià)長(zhǎng)期回盤整理后，其漲勢(shì)較猛。
（5）在喇叭口張開過程要有成交量的同步放大配合。
（6）上穿前期阻力位后的回調(diào)并不破壞多頭排列，頂多是短期均線回探中期均線，然后仍然調(diào)頭向上。
2.黃金交叉和死亡交叉
買多頭排列的股票時(shí)，均線角度陡的好。
趨勢(shì)技術(shù)分析
1.趨勢(shì)的方向
有向上，下降，水平三個(gè)方向。
4.中長(zhǎng)線與壓力線
關(guān)注缺口以及操作中需特別注意之處
1.缺口類型
分普通缺口、突破缺口、持續(xù)性缺口、消耗性缺口與竭盡性缺口。其中，對(duì)短線投資具有指導(dǎo)意義的主要是突破性缺口和竭盡性缺口。
突破性缺口——是當(dāng)一個(gè)密集的反轉(zhuǎn)或整理形態(tài)完成后突破盤局時(shí)產(chǎn)生的缺口。當(dāng)股價(jià)以一個(gè)很大的缺口跳空遠(yuǎn)離形態(tài)時(shí)，這表示真正的突破已經(jīng)形成了。
低位突破性缺口出現(xiàn)時(shí)，如果成交量配合，第一時(shí)間介入。
竭盡性缺口——也叫終止缺口。它表示一段大的上漲或下跌趨勢(shì)即將結(jié)束。
此缺口出現(xiàn)的當(dāng)天或次日，通常伴隨著巨幅的成交量和股價(jià)的猛烈變動(dòng)，判斷此缺口，首先考慮當(dāng)時(shí)的成交量是不是特別巨大。
缺口通常發(fā)生在橫盤很久的股票上。
缺口理論適應(yīng)于解讀大盤和流通盤較大的無(wú)莊股，對(duì)于那些小盤股，或莊家已控盤的股，意義不大。
操作中必須重視的幾種短線整理形態(tài)
形態(tài)分析
可分為整理形態(tài)和反轉(zhuǎn)形態(tài)兩大類。
具有操作價(jià)值的整理形態(tài)有以下幾種：
1.上升三角形
當(dāng)股價(jià)放量突破上升三角形的上邊壓力線時(shí)，是最佳的買入點(diǎn)。上升三角形一旦放量向上突破應(yīng)果斷跟進(jìn)，突破后的上升是快速而有力的。
上升三角形屬于趨勢(shì)整理。成交量逐漸增大。
2.下降三角形
成交量逐漸遞減。與上升三角形不同的是下降三角形向下突破時(shí)不需要成交量的配合，即可以無(wú)量下跌，當(dāng)然若成交量則下降動(dòng)量增大。
5.矩形突破
操作點(diǎn)：矩形在突破前可以操作，即在箱底附近買進(jìn)，箱頂附近賣出。形態(tài)內(nèi)的成交量應(yīng)逐漸萎縮。
怎樣找到短線走勢(shì)中的“頂”
1.根據(jù)換手率找頂
一支股票從吸貨到拉升再到出貨，進(jìn)出都會(huì)伴有大的換手率。某日個(gè)股的換手率超過20%時(shí)，就要警惕，當(dāng)日換手率連續(xù)3天超過20%，股價(jià)又在某一區(qū)間滯漲，那么就可以基本判定是頂部了。
2.根據(jù)上升趨勢(shì)找頂
一旦上升趨勢(shì)線被跌破，且在跌破前伴有大量涌出，說(shuō)明這極有可能是頂部。
3.根據(jù)均線系統(tǒng)找頂
個(gè)股上升后期，應(yīng)時(shí)刻注意5日均線的變化。若5日均線連續(xù)下穿10、20、30日均線，就該逃頂了。
4.頂部的成交量特征
（1）巨量出現(xiàn)是即將到頂?shù)男盘?hào)。
其中，小盤股的換手率達(dá)到30%以上，大盤股的換手率到達(dá)15
以上，同時(shí)股價(jià)有一定的漲幅的，則在放出巨量的當(dāng)天，就要立即果斷的賣出該股。
（2）天量之后見天價(jià)。
有時(shí)個(gè)股的成交換手率雖然沒有達(dá)到上述標(biāo)準(zhǔn)，但是成交量達(dá)到最近一輪行情以來(lái)最大值的，也要將其視為天量標(biāo)準(zhǔn)。
（3）量比急劇放大特征。
部分個(gè)股經(jīng)過大幅拉升之后，突然出現(xiàn)量比急劇放大現(xiàn)象，也是重要的頂部特征。
（4）量?jī)r(jià)失衡的頂部特征。
如果在上漲的行情中，股票某一天突然出現(xiàn)空前大的成交量，但與前幾天相比，股價(jià)反而遲滯不動(dòng)，或只有小幅上揚(yáng)，或當(dāng)日最高價(jià)與最低價(jià)差距過大，但當(dāng)日的收盤價(jià)未必會(huì)高于前一日的收盤價(jià)時(shí)，這些跡象表明莊家有可能在出貨，可認(rèn)定頂部已現(xiàn)。
如出現(xiàn)以下跡象，則可辨明頂部已經(jīng)形成：成交量在反彈中不能增加，甚至低于前幾天；反彈幅度不到高峰時(shí)的一般；股價(jià)漲勢(shì)不強(qiáng)，漲時(shí)無(wú)量，跌時(shí)放量。
（5）不放量的頂部特征。
這種情況多出現(xiàn)在股價(jià)漲幅驚人，莊家獲利極為豐厚的時(shí)候。
怎樣找到短線走勢(shì)中的“底”
形成底部時(shí)主要有以下幾個(gè)特征：
（1）利用成交量找底。
首先是成交量，根據(jù)“量先于價(jià)行”的原則，股價(jià)從低擋反彈后又回到低擋，若成交量少于前次低擋時(shí)，表明股價(jià)已跌倒底部，后市多會(huì)出現(xiàn)一波上升行情。
當(dāng)大盤已處于底部區(qū)域，而某日出現(xiàn)成交量突然放大，股價(jià)上漲或股價(jià)緩漲，則表明已有機(jī)構(gòu)大戶在抄底，可適量跟進(jìn)；當(dāng)股價(jià)已突破頸線而上漲，成交量大增時(shí)，表明反轉(zhuǎn)上升行情已經(jīng)定局，可全線進(jìn)倉(cāng)。
（2）利用技術(shù)指標(biāo)確認(rèn)底部。
當(dāng)股價(jià)處于底部位置時(shí)，技術(shù)指標(biāo)也會(huì)出現(xiàn)底部特征。首先，各種技術(shù)指標(biāo)必須向上突破下降趨勢(shì)線的壓力，因?yàn)橄陆第厔?shì)線各不相同，所以以30日平均線 為衡量標(biāo)準(zhǔn)；其次，從K線形態(tài)上看，以前的低位底部都可以作為參考點(diǎn)位。最后，當(dāng)各項(xiàng)技術(shù)指標(biāo)如KDJ、RSI的周線形成多頭排列，6日均線連續(xù)3日放大時(shí)，表明大盤已探明底部回升。
從周線圖區(qū)分真底與假底。
周線圖有“照妖鏡”之功效。對(duì)從高位回落的股票，只要周線圖上均線系統(tǒng)仍未修復(fù)，即股價(jià)未企穩(wěn)于中短期均線之上，5、10、20周均線沒有形成明顯多頭排列，則可認(rèn)為只是短期反彈，并未真正見底。
（3）利用市場(chǎng)特征找底。
利好消息出現(xiàn)股市不漲反跌；實(shí)踐和歷史證明，在市場(chǎng)底部即將形成時(shí)，也往往伴隨著較多的利空消息，市場(chǎng)不跌反漲，說(shuō)明市場(chǎng)已經(jīng)見底。
短線投資者主要是在股價(jià)或股指走出底部，或沖出下降通道確認(rèn)以后買進(jìn)。此時(shí)買進(jìn)見效最快。
炒股錦言：底部一般有這樣的明確調(diào)整：股市已調(diào)整2-3個(gè)月，大體回到前期的某一個(gè)平臺(tái)位置；殺跌動(dòng)力枯竭，這從成交量歷史查詢中可以看到；多數(shù)績(jī)優(yōu)股已走出下降通道，形成較明確的底部；日走勢(shì)圖經(jīng)常出現(xiàn)全日橫盤、尾盤放量的走勢(shì)；一些有強(qiáng)莊接入的股票開始活躍，表現(xiàn)為反復(fù)震蕩，目的是震出散戶的浮碼，，并借機(jī)高拋低吸做短線；市場(chǎng)對(duì)利空傳言已經(jīng)麻木，對(duì)利好消息開始敏感；周線在低位開始發(fā)出買入信號(hào)。如果這些條件全部具備，就可以基本確定買入時(shí)機(jī)。
幾種常用技術(shù)指標(biāo)
1.強(qiáng)弱標(biāo)RSI
2.隨機(jī)指標(biāo)KDJ
3.平滑異同評(píng)價(jià)線指標(biāo)MACD
板塊運(yùn)作法
板塊的分類
板塊的聯(lián)動(dòng)效應(yīng)
4.會(huì)跟莊
散戶自身的優(yōu)勢(shì)與弊端
莊家自身的優(yōu)勢(shì)與弱點(diǎn)
莊家有幾種分類
按主體分：政府救市莊家、券商莊家、基金莊家、上市公司莊家。
破解莊家坐莊四部曲
莊家坐莊手法千變?nèi)f化，但其核心手法是設(shè)法在低位把散戶手中的籌碼騙出來(lái)，再在高位設(shè)套賣給散戶，從而獲取巨大的收益。
這個(gè)過程分四部曲：吸貨-洗盤-拉升-出貨四個(gè)步驟。
1.吸貨階段：有兩個(gè)特點(diǎn)：其一是盡量壓低股票價(jià)格；其二是盡量隱蔽其吸貨意圖。
為了壓低價(jià)格，莊家常常先設(shè)法使股價(jià)跌破重要技術(shù)支撐線，引起技術(shù)派散戶的恐慌，引誘他們拋貨而減少損失，形成進(jìn)一步下跌的趨勢(shì)；同時(shí)利用各種途徑，傳播利空消息，進(jìn)一步動(dòng)搖散戶的持股信心。
為了防止散戶識(shí)破其吸貨而跟進(jìn)，莊家不得不隱藏其吸貨意圖，往往用很長(zhǎng)一段時(shí)間，這段時(shí)間往往伴隨著各種利空消息，股價(jià)反復(fù)走低，使散戶對(duì)持股信心全無(wú)，紛紛割肉出局，正中了莊家打壓吸籌的第一招。
在吸籌階段末期，成交量有所放大，但并不很大，股價(jià)呈現(xiàn)不跌，或即使下跌也會(huì)很快被拉回來(lái)，但上漲行情并不立刻到來(lái)。一般莊家吸籌達(dá)到股票的流通籌碼的45%-55%，這個(gè)階段就告一段落。
2.洗盤階段：為了今后的拉升過程中省力，盡量降低拉升成本，保證籌碼的安全性，莊家一般要洗盤將短線客震出局外，減少短線獲利盤的回吐壓力，使跟風(fēng)者充分換手，并提高短線客的持倉(cāng)成本，使抬轎者在更高的目標(biāo)價(jià)位盈利，相對(duì)攤低自己手中籌碼的成本，可謂一箭雙雕。經(jīng)過洗盤之后，莊家經(jīng)常要試盤?？纯词袌?chǎng)跟風(fēng)盤是否活躍，如果拋盤較重或者跟風(fēng)盤不多，莊家會(huì)繼續(xù)洗盤，而且較前面更為兇悍。
在洗盤末期，成交量遞減急劇萎縮，表明持股者心態(tài)穩(wěn)定，看好后市，市場(chǎng)普遍有惜售心理，因此在洗盤末期是投資者建倉(cāng)的黃金時(shí)機(jī)。同時(shí)也表明盤面浮籌基本消除，籌碼鎖定性較好。然后，莊家開始進(jìn)入大幅拉升階段。
3.拉升階段：初期特征是成交量穩(wěn)步放大，股價(jià)依托5日、10日均線緩慢攀升，均線系統(tǒng)向上發(fā)散，成多頭排列，陽(yáng)線多陰線少，隨著股價(jià)的步步上升，日上漲幅度也越來(lái)越大，上升角度也越來(lái)越陡，成交量也往往放出天量，換手率也越來(lái)越高。有些股票在一定高位之后出現(xiàn)量?jī)r(jià)背離，主拉升段的成交量也超不過前期高量，這類股票一般是莊家介入較深的跡象，由于高位跟風(fēng)盤漸漸稀少，主力無(wú)法出貨，一般會(huì)在高位橫盤，待除權(quán)后利用市場(chǎng)的錯(cuò)覺出貨。
不惜余力地運(yùn)用各種傳媒是莊家進(jìn)行拉升操作的一大法寶。
4.出貨階段:通常出貨方法有兩種：
第一種是在抬升股價(jià)到預(yù)定價(jià)位后，莊家為了麻痹跟進(jìn)者，在高價(jià)位上反復(fù)升降，制造振蕩，慢慢出貨，讓散戶誤認(rèn)為莊家只是在整理，故而時(shí)間也長(zhǎng)。
第二種是莊家在抬升股價(jià)到預(yù)定價(jià)位后，再次巨幅高開，趁散戶全面跟進(jìn)時(shí)出貨。這種出貨方式要求市場(chǎng)人氣很旺，市場(chǎng)火爆。
在出貨階段K線圖上陽(yáng)少陰多，各項(xiàng)指標(biāo)在高位運(yùn)行，均線系統(tǒng)也有空頭排列跡象，一旦股價(jià)調(diào)頭向下，應(yīng)果斷反向操作，高位止損。
踏股尋莊——尋找莊家的途徑
價(jià)量結(jié)合捕捉莊家動(dòng)向
其一、不管是價(jià)升量增，還是價(jià)跌量增，只要能夠出現(xiàn)成交量持續(xù)放大，或保持足夠較大的成交換手率，就是莊家進(jìn)出活躍的顯著特征，也是發(fā)現(xiàn)莊家動(dòng)向的最直接線索。K線圖中留下放量陽(yáng)線多于下跌陰線。
其二、市場(chǎng)中個(gè)股持續(xù)活躍，漲幅巨大，漲停板個(gè)股較多，這些就是莊家參與所留下的身影。
板塊炒作是莊家運(yùn)作的最顯著特征。
其三、市場(chǎng)資金的流向是發(fā)現(xiàn)莊家動(dòng)向的好辦法。
通過許多股票軟件上的排序功能，可以發(fā)現(xiàn)成交量、成交金額排行榜居前的板塊和個(gè)股，從而發(fā)現(xiàn)莊家正在炒作的板塊和個(gè)股。
其四、盤口也是發(fā)現(xiàn)莊家動(dòng)向的窗口。
買賣盤上出現(xiàn)數(shù)量巨大的買賣掛單、連續(xù)成交大單以及平均每筆成交放大等。
其五、利用每日漲跌幅超過7%的公開信息，可以發(fā)現(xiàn)市場(chǎng)中最強(qiáng)勢(shì)、最活躍個(gè)股的莊家情況。
其六、利用上市公司的季報(bào)、中報(bào)和年報(bào)中公布的F10資料中流通A股股東戶數(shù)、平均持有流通股數(shù)（萬(wàn)股/人）、持有公司股票的前10名股東情況以及前10名流通股股東情況詳細(xì)數(shù)據(jù)，分析股票籌碼集中或分散的趨勢(shì)，了解券商、基金公司等莊家的持股大小，以及前后持股變動(dòng)狀況，從而發(fā)現(xiàn)莊家的投資取向、進(jìn)出情況，以及投資策略的調(diào)整。
如何看每筆成交量找莊家
當(dāng)股價(jià)呈現(xiàn)底部狀態(tài)時(shí)，若“每筆成交”出現(xiàn)大幅跳升，則表明該股開始有大資金關(guān)注，若“每筆成交”連續(xù)數(shù)日在一個(gè)叫高水平波動(dòng)而股價(jià)并未出現(xiàn)較明顯的上升，更說(shuō)明大資金正在默默吸納該股。一般而言，當(dāng)個(gè)股“每筆成交”超過大市平均水平50%以上時(shí)，我們可以認(rèn)為該股已有莊家入駐。
機(jī)構(gòu)莊家入駐某股后，不獲利一般是不會(huì)出局的。只要未見大幅放量拉升，都說(shuō)明莊家仍在其中。
若股價(jià)放量大陽(yáng)拉升，但“每筆成交”并沒有創(chuàng)新高或者明顯萎縮時(shí)，應(yīng)警惕莊家出貨離場(chǎng)了。因?yàn)檫@是“背馳”現(xiàn)象。
每筆成交金額=股價(jià)*每筆成交量
在每日公開交易信息中找莊家
1.分析十大股東及其變化
2.分析基金投資組合中的消息
2009.1.31.
通過內(nèi)盤外盤找莊家
有時(shí)候出現(xiàn)這種情況：當(dāng)某支股票在低位橫盤，莊家處于吸籌階段時(shí)，往往是內(nèi)盤大于外盤的，此種情況并不表示股價(jià)一定會(huì)下跌。因?yàn)橛行r(shí)候莊家用幾筆買單托住股價(jià)，而在若干個(gè)價(jià)位上面用更大的單子壓住股價(jià)；然后在股價(jià)小跌后，在買1、買2掛買單。許多人被上面的大賣單所迷惑，認(rèn)為股價(jià)會(huì)下跌，同時(shí)也經(jīng)不起長(zhǎng)期的橫盤，紛紛以叫買價(jià)賣出股票，但莊家分步掛單，將拋單統(tǒng)統(tǒng)接走。這種先拉高后低位掛單的手法，常常會(huì)顯示內(nèi)盤大外盤小，達(dá)到欺騙投資者的目的。這樣的股票當(dāng)時(shí)看起來(lái)可能比較弱，但日后卻很可能走出大行情，因?yàn)榍f家一旦接足籌碼就會(huì)迅速推高股價(jià)。
在股價(jià)陰跌過程中，時(shí)常會(huì)發(fā)現(xiàn)外盤大，內(nèi)盤小，此種情況并不表明股價(jià)一定會(huì)上漲。因?yàn)橛行r(shí)候莊家用幾筆拋單將股價(jià)打至較低價(jià)位，然后在賣1、賣2掛賣單，并自己買自己的賣單造成股價(jià)暫時(shí)橫盤或小幅上升。此時(shí)的外盤將明顯大于內(nèi)盤，使投資者認(rèn)為莊家在吃貨，而紛紛買入，結(jié)果次日股價(jià)繼續(xù)下跌。
如果股價(jià)經(jīng)過充分炒作之后已經(jīng)高高在上了，情形就恰恰相反，盤中買單要較賣單大，莊家用大買單趕著散戶往上沖，他一點(diǎn)點(diǎn)的出，出掉一些后把股價(jià)再抬上去，其實(shí)是原來(lái)的大買單撤了又高掛了，看起來(lái)像是大家奮勇向前，其實(shí)是散戶被莊家當(dāng)過河卒用了。這只是莊家通過高掛大的買單造成虛假的繁榮。
上面提到的是莊家吸籌和出貨時(shí)的兩種典型情況，看待內(nèi)盤和外盤首先需要認(rèn)清股價(jià)處于什么位置，根據(jù)股價(jià)所處的位置來(lái)做出選擇。如果股價(jià)經(jīng)過了較長(zhǎng)時(shí)間的數(shù)輪下跌，股價(jià)處于較低價(jià)位，成交量極度萎縮。此后，成交量溫和放大，當(dāng)日外盤數(shù)量增加，大于內(nèi)盤數(shù)量，股價(jià)可能上漲，此種情況較可靠。
如果股價(jià)經(jīng)過了較長(zhǎng)時(shí)間的數(shù)輪上漲，股價(jià)處于較高價(jià)位，成交量巨大，并不能再繼續(xù)增加，當(dāng)日內(nèi)盤數(shù)量放大，大于外盤數(shù)量，股價(jià)將可能繼續(xù)下跌，此時(shí)應(yīng)及時(shí)離場(chǎng)；短線可以在以后的回檔過程中再次介入。當(dāng)股價(jià)有一定跌幅，受到某一均線的支持，雖然內(nèi)盤仍強(qiáng)于外盤，但股價(jià)已不再下跌，盤中常見大買單橫盤整理，雖然不往上抬，但有多少接多少，這就應(yīng)考慮逢低吸納。
化莊掌——破解莊家洗盤出貨的秘密
揣著明白——懂得計(jì)算莊家的持倉(cāng)量和持倉(cāng)成本
計(jì)算莊家的持倉(cāng)量，可以很好地幫助投資者判斷莊家目前處于何種階段，如果是建倉(cāng)階段就應(yīng)該伺機(jī)跟進(jìn)；如果是出貨階段就應(yīng)該平倉(cāng)出貨。不能精確但能打至估算莊家的持倉(cāng)量。
1根據(jù)吸貨形態(tài)判斷
吸貨期越長(zhǎng)，持倉(cāng)量就越大；每天成交量越大，吸貨就越多。
看到上市后長(zhǎng)期橫盤整理的個(gè)股，通常為黑馬在默默吃草。
2.根據(jù)換手率判斷
換手率越大，莊家吸貨就越充分。
重點(diǎn)關(guān)注那些股價(jià)在低位落后于成交量變化的個(gè)股，因?yàn)榱啃袃r(jià)必行。
3.根據(jù)大盤整理個(gè)股的表現(xiàn)來(lái)判斷
一般而言，股價(jià)從前期高位回落超過50%時(shí)，可認(rèn)為回調(diào)到位。
4.根據(jù)上升過程中的放量情況判斷
在一般情況下，股價(jià)上升都伴隨著成交量的同步有效放大，技術(shù)上稱之為“價(jià)漲量升”，這往往是獲利盤、兌現(xiàn)盤急于出局造成的。然而，市場(chǎng)上也可以經(jīng)?？吹接行┣f家控盤程度較高的個(gè)股隨著股價(jià)上漲，成交量反而縮小。股價(jià)往往能一漲再漲，這表明莊家的持倉(cāng)量較大，沒有多少浮碼在里面，這種個(gè)股可重勢(shì)不重價(jià)，只要大盤不轉(zhuǎn)勢(shì)，走勢(shì)不破位，莊家未放大量之前都可以繼續(xù)持倉(cāng)“與莊共舞”。原理如下：股價(jià)在上漲過程中，由于短線獲利盤兌現(xiàn)回吐，由于前期成交密集區(qū)的套牢盤要出局等因素，股價(jià)上漲會(huì)遇到諸多上檔壓力，則必然需要莊家投入巨資一一消化這些壓力，以便進(jìn)一步擴(kuò)展上行空間，而這自然會(huì)表現(xiàn)為隨著股價(jià)上漲而成交量同步放大，為正常走勢(shì)。但如果個(gè)股在上漲過程中成交量卻反而收縮，則可以試想，如果莊家不是持有重倉(cāng)，又怎能抵擋其他市場(chǎng)參與者獲利了結(jié)的壓力。
5.根據(jù)上市公司披露的股東總戶數(shù)來(lái)分析
據(jù)統(tǒng)計(jì)，凡是莊家派發(fā)充分、籌碼全部轉(zhuǎn)移到散戶手中后，一般單戶持有流通股都在1000股左右。這樣，在年報(bào)或中報(bào)時(shí)，根據(jù)上市公司披露的股東總戶數(shù)，計(jì)算得到目標(biāo)公司的單戶持有流通股數(shù)，單戶持有流通股凡是在2000股左右的，說(shuō)明已有莊家在場(chǎng)，但持倉(cāng)量比例不超過50%，難以控盤；凡是單戶持有流通股超過3000股的，說(shuō)明莊家的持倉(cāng)量有可能達(dá)到70%，應(yīng)予以重點(diǎn)關(guān)注，日后拉升幅度一定都在100%以上。
炒短錦言
觀察莊家持倉(cāng)量，需要注意三個(gè)方面：
1.成交量
莊家的建倉(cāng)，對(duì)散戶來(lái)說(shuō)，就是籌碼的沉淀過程。如果莊家始終在增加持倉(cāng)量，則成交量是不會(huì)放大的，往往是漲時(shí)持平，跌時(shí)明顯萎縮。如果不符合這個(gè)規(guī)律，每輪上漲都明顯放量，下跌時(shí)逐漸縮量，則莊家的持倉(cāng)量不大，而且有可能在減少。
2.走勢(shì)形態(tài)
小振幅緩慢上漲，莊家的持倉(cāng)量必然是在增加。帶狀上升通道，一般也是在增加；而能看出明顯周期的大振幅上漲，則不好說(shuō)了。每一個(gè)明確的短期頂部，都是一次減倉(cāng)的過程，即便下次上升超過了前一個(gè)頂部，莊家的持倉(cāng)量可不一定有上次多。整體上減速上漲，短期頂部一個(gè)接一個(gè)，那就是莊家要出逃了。
3.橫盤時(shí)間
只要股價(jià)能夠盤住，就說(shuō)明莊家在運(yùn)作。而如果股價(jià)盤的時(shí)間比較長(zhǎng)，則說(shuō)明莊家已經(jīng)拿走了不少籌碼。在股價(jià)到達(dá)最大的密集區(qū)之前，即便莊家不斷建倉(cāng)，其持倉(cāng)量也很難達(dá)到大幅拉升的標(biāo)準(zhǔn)，所以，歷史密集區(qū)是必須過的一個(gè)坎。股價(jià)短期超過歷史密碼區(qū)，并不能說(shuō)明莊家一拿到了大部分籌碼，因?yàn)檫€有套牢盤的涌出。所以，必須要有充分的回檔整理，才能讓他們賣出了。
看得明白——學(xué)會(huì)計(jì)算莊家的拉升目標(biāo)
莊家的拉升目標(biāo)點(diǎn)位是根據(jù)股市對(duì)該股的價(jià)位所能接受的預(yù)期來(lái)制定的。
可達(dá)100%甚至一般來(lái)說(shuō)，莊股從行情啟動(dòng)到高點(diǎn)的漲幅至少在50%以上，大多更高。聰明的莊家不會(huì)等自己將股價(jià)拉到最高位置在出貨，而是在上漲過程中的2/3處就開始出貨了，這也正是散戶瘋狂追進(jìn)的時(shí)候，莊家既能出貨換能讓股價(jià)保持上漲。
算的明白——知道計(jì)算莊家的利潤(rùn)率
贏得明白——揭秘莊家洗盤的“伎倆”
莊家的洗盤方式主要有以下幾種：
1.向下打壓的洗盤方式
莊家在拉升的過程中積累了不少的獲利籌碼，有兌現(xiàn)的愿望。莊家采用向下打壓的砸盤方式，使得股價(jià)大幅下跌，日K線收出中、長(zhǎng)陰線，制造出市場(chǎng)的恐慌氣氛，動(dòng)搖投資者的持股信心，迫使散戶僅獲小利就平倉(cāng)出局。股價(jià)在低位停留的時(shí)間一般為一周以內(nèi)。
2.橫向平臺(tái)的洗盤方式
莊家用時(shí)間換空間。
3.震蕩的洗盤方式
是前兩種方式的綜合。
4.跌停的洗盤方式
股價(jià)在開盤時(shí)突然以跌停板的方式調(diào)控向下開盤，制造市場(chǎng)的恐慌氣氛。散戶唯恐股價(jià)繼續(xù)下跌，于是以跌停板價(jià)格拋出籌碼。當(dāng)市場(chǎng)殺跌行為在一定程度不增加時(shí)，莊家迅速取消賣單而吃掉散戶的殺跌停板的賣單，同時(shí)股價(jià)開始回升拉高。
5.邊拉邊洗的洗盤方式
莊家把個(gè)股的拉升和洗盤過程粘合在一起，使得不停地有中小散戶跟進(jìn)和退出。反映在走勢(shì)形態(tài)上就是股價(jià)的低點(diǎn)不斷地太高，呈現(xiàn)振蕩上揚(yáng)的趨勢(shì)。
6.帶帽陰K線的洗盤方式
股價(jià)以跳空高開接近漲停板開盤，但瞬間開始向下回蕩，大手筆賣單殺出，而且?guī)缀跏强煲降r(jià)位止。此時(shí)，市場(chǎng)中缺乏信心者恐怕股價(jià)再降而低價(jià)出貨，莊家統(tǒng)統(tǒng)吃進(jìn)。最終收高開陰K線。如果連續(xù)幾日采用這種方式洗盤，在走勢(shì)圖中形成串陰洗盤。
7向上拉高的洗盤方式
莊家利用每天盤中的大幅上下振蕩趕走膽小的散戶，以達(dá)到股價(jià)邊拉升邊洗盤的目的。在走勢(shì)圖上表現(xiàn)為中短期均線不斷向上發(fā)散，日K線陰陽(yáng)交叉，成交量縮放有序，附股價(jià)整體重心向上。
炒短錦言：莊家洗盤的任何方式最終都必須達(dá)到成交量萎縮的第一特征，這也是莊家洗盤的目的。它表明市場(chǎng)中拋盤枯竭；獲利盤、套牢盤、止損盤全部離場(chǎng)出局，不堅(jiān)定的浮動(dòng)籌碼基本被清洗干凈。
短期均線系統(tǒng)趨于橫向粘合。它表明市場(chǎng)總體成本趨于一致，場(chǎng)中既無(wú)獲利盤也無(wú)虧損套牢盤，因而殺跌和追漲動(dòng)力均出現(xiàn)不足，市場(chǎng)處于觀望的平衡狀態(tài)。
盤中股價(jià)波動(dòng)幅度越來(lái)越小已經(jīng)無(wú)法產(chǎn)生獲利空間和獲利機(jī)會(huì)，促使短線客因無(wú)利可圖而遠(yuǎn)離市場(chǎng)。
莊家出貨我先知
莊家出貨征兆：
1.利好消息大量涌現(xiàn)
出現(xiàn)在股價(jià)翻番的時(shí)候。格言：利好出盡是利空。利用這些消息做反向分析。
2.傳聞增多，薦股如潮
傳聞是莊家發(fā)布出去的，莊家給股評(píng)好處，黑暗交易。
3.漲幅較大，目標(biāo)達(dá)到。
高位滯漲，當(dāng)股價(jià)處于高位，并且目標(biāo)股的基本面、技術(shù)面、和大盤都向好的情況下，該股不漲反跌，說(shuō)明莊家有出貨嫌疑。
4.量?jī)r(jià)異常，該漲不漲
在周五走勢(shì)良好的股票，在周一走勢(shì)疲軟，可能是主力利用周末推薦效應(yīng)出貨。
5.黑馬狂奔，市場(chǎng)狂熱
大莊家出貨時(shí)，總是會(huì)把聲勢(shì)造得很大，股評(píng)也眾口一詞說(shuō)大盤將不斷創(chuàng)新高。其實(shí)，這是掩護(hù)主力出場(chǎng)的煙幕彈。
6.利多兌現(xiàn)，利空潛行
7.指標(biāo)股表現(xiàn)異常
當(dāng)大市啟動(dòng)之初，指標(biāo)股領(lǐng)先上揚(yáng)，帶動(dòng)大市上漲，說(shuō)明莊家不是出貨，而是想利用指標(biāo)股啟動(dòng)行情。若大市已上漲很多，個(gè)股行情火爆，領(lǐng)漲板塊滯漲，這時(shí)若莊家啟動(dòng)指標(biāo)股，就說(shuō)明莊家是在利用指標(biāo)股拉高指數(shù)而掩護(hù)出貨。
揭穿莊家出貨的花招
1.快速拉高法
成交量逐日放大，換手率連續(xù)超過10%。
2.拉高出貨法
發(fā)布重大利好消息，之后巨幅高開，誘使散戶追高，這時(shí)莊家一邊放量對(duì)倒，一邊出貨。
3.邊拉邊出法
最隱蔽、最高明的出貨手法。
4.先拉后跌法
表面上給散戶以“逢低吸納”的良機(jī)。
5造山出莊法
絕對(duì)控盤的莊家派發(fā)前會(huì)連續(xù)拉升，然而股價(jià)達(dá)到理想價(jià)位后，莊家就在盤中迅速出貨，造成股價(jià)大幅震蕩，尾市一般都會(huì)迅速拉升股價(jià)，造成“是莊家洗盤”的假象。為了強(qiáng)化這種假象，有的莊家還會(huì)真的再拉一二天，這往往是最后的逃命機(jī)會(huì)。
6.高位平臺(tái)法
平臺(tái)式派發(fā)的隱蔽性較強(qiáng)，不會(huì)顯露明顯的頂部特征，市場(chǎng)不容易察覺，反而更容易讓投資者產(chǎn)生蓄勢(shì)整理的錯(cuò)覺。在成交量方面呈遞減狀態(tài)。
7.震蕩出貨
莊家出貨，盤中賣壓增高，必然會(huì)造成下跌，股價(jià)下跌到某一支撐位時(shí)，莊家就會(huì)出來(lái)護(hù)盤。出貨和護(hù)盤動(dòng)作交替就形成了震蕩走勢(shì)。
如果持續(xù)出現(xiàn)帶量震蕩幅度較大的K線，則表明莊家在出貨了。
8.無(wú)量陰跌法
以較溫和的成交量慢慢陰跌出貨。
與震蕩調(diào)整蓄勢(shì)行情表現(xiàn)相似，但有區(qū)別：如股價(jià)前期有過較大拉抬且下跌時(shí)無(wú)明顯支撐，一般可認(rèn)定出貨。反之，則可判斷為震蕩。
9.打壓跳水法
莊家發(fā)現(xiàn)了突發(fā)性利空或某種原因。
10.下梯臺(tái)階法
造成筑底的態(tài)勢(shì)誘騙。
假作真時(shí)真亦假——洗盤出貨要看清
任何把握洗盤與出貨的區(qū)別？
1.根據(jù)目的區(qū)分
洗盤的目的：誘殺跟風(fēng)盤。莊家是假出貨，真回購(gòu)，籌碼賣出少，買回多。
2.根據(jù)技術(shù)指標(biāo)區(qū)分
在主力莊家洗盤階段，打壓股價(jià)，從K線組合看，往往是陰線不斷，并且收陰次數(shù)多，盤中往往伴隨著放量殺跌，好像是主力莊家正在大肆出貨，其實(shí)股價(jià)重心仍然是依托中期均價(jià)線系統(tǒng)支撐呈慢慢上升走勢(shì)；即使股價(jià)出現(xiàn)短線快速下跌走勢(shì)，跌破支撐位也不會(huì)繼續(xù)大幅下跌，而是在較短的時(shí)間里股價(jià)重返支撐位之上運(yùn)行。而且一般是洗盤末期，新的升勢(shì)開始之前，成交量往往是大幅度萎縮；隨著股價(jià)上升，成交量才開始逐步放大成交量。主力莊家低位回補(bǔ)的跡象一目了然，這就是技術(shù)人士所說(shuō)的“巨量長(zhǎng)陰價(jià)不跌，主力洗盤必有漲?！?br>主力洗盤時(shí)，成交量指標(biāo)OBV、均量線也會(huì)出現(xiàn)一些明顯特征，主要表現(xiàn)為：當(dāng)出現(xiàn)大陰巨量時(shí)，股價(jià)的5日、10日均量線始終保持向上運(yùn)行，說(shuō)明主力一直在增倉(cāng)，后市看好。
而莊家開始出貨時(shí)費(fèi)盡心機(jī)要掩蓋出貨企圖，在股價(jià)重要關(guān)口處要護(hù)盤，不致使K線圖形走得太難看，力圖使散戶維持信心，踴躍接盤買入股票。
出貨時(shí)，成交量放大，換手率高，股價(jià)一般緩緩下跌，時(shí)而震蕩，出貨后期，股價(jià)進(jìn)入連綿陰跌走勢(shì)。
出貨的總體K線形態(tài)為牛短熊長(zhǎng)，綠肥紅瘦盤中震蕩出貨，常常故意低開后拉小幅陽(yáng)線，有時(shí)尾市幾筆買單強(qiáng)行把股價(jià)拔高，收出中陽(yáng)線或帶下影線的陽(yáng)線。
3.從選擇利空消息即股價(jià)反應(yīng)區(qū)分
洗盤多選擇并利用利空消息進(jìn)行配合，結(jié)合大盤回調(diào)打壓股價(jià)，順勢(shì)洗盤，使散戶產(chǎn)生恐懼，喪失持股信心，拋出手中籌碼。
出貨則多選擇或利用利好消息，結(jié)合大盤上漲，使散戶信心十足，爭(zhēng)搶股票，莊家乘機(jī)出貨。
跟莊法——利用莊家贏錢
跟莊買入要注意的幾個(gè)要點(diǎn)：
跟在莊家建倉(cāng)結(jié)束時(shí)
短線操作應(yīng)盯牢一支建倉(cāng)完備的莊股，在其即將拉升時(shí)介入。如何判斷莊家建倉(cāng)進(jìn)入尾聲？
1.K線走勢(shì)我行我素，不理會(huì)大盤走出獨(dú)立行情的股票
K線形態(tài)表現(xiàn)為橫向盤整，或沿均線小幅震蕩盤升。
2.K線走勢(shì)起伏不定，而分時(shí)走勢(shì)圖劇烈震蕩，成交量極度萎縮。
3.遇利空打壓股價(jià)不跌反漲
4.拉升時(shí)掛大賣盤
5.下跌時(shí)沒有大承接盤
6.即時(shí)走勢(shì)的流暢程度主力機(jī)構(gòu)介入程度不高的股票上漲時(shí)顯得十分滯重，市場(chǎng)拋壓較大。主力相對(duì)控盤的股票，其走勢(shì)是較流暢和自然的，成交也活躍。在主力完全控盤的股票中，股價(jià)漲跌則不自然，平時(shí)買賣盤較小，成交清淡，上漲或下跌時(shí)才有意掛出單子，顯示給人以被控制的感覺。
炒短錦言：觀察莊家是否建倉(cāng)結(jié)束還應(yīng)注意大陽(yáng)線次日的股價(jià)表現(xiàn)。通常一支沒有被控盤的股票，大陽(yáng)線過后，次日一般會(huì)成交活躍，股價(jià)上躥下跳，說(shuō)明多空雙方分歧較大，買賣真實(shí)而自然，主力會(huì)階級(jí)吸籌或派發(fā)。而如果大陽(yáng)線之后，次日成交清淡，波瀾不驚，多半說(shuō)明已被控盤，主力既無(wú)意派發(fā)，也無(wú)意吸籌。
瞄準(zhǔn)莊家洗盤結(jié)束點(diǎn)、
洗盤結(jié)束時(shí)有以下幾種信號(hào)：
1.下降通道扭轉(zhuǎn)
有些主力洗盤時(shí)采用小幅盤跌的方式，在大盤創(chuàng)新高的過程中該股卻不斷收陰，構(gòu)筑一條平緩的下降通道，股價(jià)在通道內(nèi)慢慢下滑，某天出現(xiàn)一根陽(yáng)線，股價(jià)下滑的勢(shì)頭被扭轉(zhuǎn)，慢慢站穩(wěn)腳跟，表明洗盤已接近尾聲。
2.縮量之后再放量
部分主力洗盤時(shí)將股價(jià)控制在相對(duì)狹窄的區(qū)域內(nèi)反復(fù)震蕩整理，主力放任股價(jià)隨波逐流，成交量跟前期相比萎縮，如果洗盤持續(xù)的過程中，成交量始終無(wú)法有效縮小，就是主力出逃的信號(hào)。某天成交量突然重新放大，表明沉睡的主力已開始蘇醒，進(jìn)入主升的概率較大；
3.放量不跌
某支股票雖然買入量較小、賣出量較大，但股價(jià)卻始終不下跌的現(xiàn)象。這時(shí)，如果仔細(xì)觀察移動(dòng)平均線，就會(huì)發(fā)現(xiàn)股價(jià)距離30日、或60日線非常接近。而短期均價(jià)線如5、10、20日均線呈粘合狀態(tài)，這種現(xiàn)象說(shuō)明該股處在莊家收集后期或拉升初期，大量的賣盤是由于為低價(jià)收集籌碼而設(shè)置的上壓盤，或者是拉升初期大量涌出的短線浮籌，股價(jià)不下跌是由莊家的隱性買盤造成的。
4.回落后構(gòu)筑小平臺(tái)，均線由持續(xù)下行轉(zhuǎn)向走平、再慢慢轉(zhuǎn)身向上洗盤都表現(xiàn)為股價(jià)向下調(diào)整，導(dǎo)致技術(shù)形態(tài)轉(zhuǎn)壞，均線系統(tǒng)發(fā)出賣出信號(hào)，但股價(jià)跌至一定位置后明顯受到支撐，每天收盤都在相近的位置，洗盤接近結(jié)束時(shí)均線均有抬頭跡象。
把握在莊家洗盤時(shí)先行退出，洗盤結(jié)束時(shí)再介入。
適時(shí)跟莊有技巧
短線跟莊的機(jī)會(huì)有以下幾種：
1.“乘跌打劫”——向暴跌的莊股“搶錢”
2.把握強(qiáng)勢(shì)回調(diào)后短線再度走強(qiáng)的莊家股
3.跟好除權(quán)后尋找填權(quán)機(jī)會(huì)的莊股