我個(gè)人認(rèn)為要想長(zhǎng)久的獲得穩(wěn)定的獲利，建立一套適合自己的交易系統(tǒng)幾乎是唯一的途徑。
任何成功的投資家都有一套自己的交易系統(tǒng)，交易系統(tǒng)中包括如下要素：
第一是選擇條件，在眾多的市場(chǎng)和品種中，選擇那個(gè)市場(chǎng)和那個(gè)品種？符合什么條件的情況下可以關(guān)注。
第二是入市點(diǎn)，在滿足什么條件的什么點(diǎn)位進(jìn)入市場(chǎng)。
第三是止損位，在什么價(jià)位市場(chǎng)可以證明我錯(cuò)誤，我必須堅(jiān)決的退出市場(chǎng)。
第四是獲利出場(chǎng)位，在什么價(jià)位出場(chǎng)或者分批出場(chǎng)。
第五是資金管理戰(zhàn)術(shù)，應(yīng)該采取多少量的倉(cāng)位，占總資本的百分之多少，以及如何采取分批入市的策略如何采取分批出場(chǎng)的策略，以及如何采取底位回補(bǔ)攤平成本以增加倉(cāng)位的策略？
研究過(guò)交易策略的朋友基本上都對(duì)上述要點(diǎn)十分了解了。
在此提出一個(gè)經(jīng)歷大量實(shí)戰(zhàn)的
交易員才能真正領(lǐng)悟的一個(gè)問(wèn)題，就是必須真正的接受虧損才能建立起自己的交易系統(tǒng)而且才能夠貫徹到底，而只有建立起自己的交易系統(tǒng)而且貫徹下去的交易員才能在市場(chǎng)上生存下去，才能獲得穩(wěn)定持久的贏利。很多交易員僅僅把接受虧損概念化停留在思維意識(shí)中，知道在止損的價(jià)位到的時(shí)候必須堅(jiān)決止損，但真正能做到的人根據(jù)我的觀察很少很少，原因基本上是人的心理上的，對(duì)承認(rèn)失敗存在恐懼，或者對(duì)金錢的虧損存在恐懼，不想虧錢，這類的交易員最終的命運(yùn)往往就是在更低，幾乎是很低，幾乎是底部的價(jià)位拋出虧損的倉(cāng)位。但這點(diǎn)的害處不僅僅是財(cái)務(wù)上和心理上的，更大的危害很多人都沒(méi)有看到，更大的危害是使交易人員失去了開(kāi)發(fā)建立自己的交易系統(tǒng)的機(jī)會(huì)，或者失去了繼續(xù)使用交易系統(tǒng)獲得利潤(rùn)來(lái)彌補(bǔ)虧損的機(jī)會(huì)。
原理上交易系統(tǒng)并不神秘大部分交易系統(tǒng)源于一項(xiàng)古老的觀念，限制虧損，讓利潤(rùn)奔跑。
高成功率的交易系統(tǒng)基本上極少，即使存在也因?yàn)檫x擇了過(guò)于嚴(yán)格的限定條件，而使得交易的機(jī)會(huì)極少，或者縮短交易期間來(lái)?yè)Q取高成功率但相應(yīng)的獲利空間會(huì)極小，以至于一個(gè)大的虧損就將數(shù)次的盈利化為烏有。大部分的交易系統(tǒng)處于50%準(zhǔn)確率，而捕捉大趨勢(shì)的交易系統(tǒng)往往僅有20%的成功率，在這種低成功率的情況下，止損的作用就是限制虧損，讓每筆的虧損達(dá)到10%或者5%之內(nèi)，而用捕捉到的20---50%幅度的利潤(rùn)來(lái)彌補(bǔ)。試問(wèn)沒(méi)有一套鐵的紀(jì)律來(lái)執(zhí)行止損，又怎么能繼續(xù)使用下去，直到捕捉到大趨勢(shì)呢？
所以做交易必須有一個(gè)大局觀，全局觀，策略觀，知道在什么時(shí)候什么情況下來(lái)舍棄一些，而換取在別的地方獲得更大的利益。而不接受虧損的抱著擾幸的心理拒不平掉虧損的倉(cāng)位會(huì)對(duì)使用開(kāi)發(fā)交易系統(tǒng)帶來(lái)如下危害，
一，基本上對(duì)交易系統(tǒng)失去信心，交易系統(tǒng)本身造成的虧損是交易系統(tǒng)本身設(shè)計(jì)好的，合理的，以換取更大利潤(rùn)的戰(zhàn)略性虧損，如果嚴(yán)格執(zhí)行交易系統(tǒng)長(zhǎng)期下來(lái)自然會(huì)嘗到甜頭，獲得穩(wěn)定持久的利潤(rùn)，而違反交易系統(tǒng)拒不止損造成的虧損一般極為巨大，投資人的心理傾向會(huì)認(rèn)為是交易系統(tǒng)的入市信號(hào)很爛，從而心理上不在對(duì)交易系統(tǒng)有信心。
二，財(cái)務(wù)上的大幅損失，失去了繼續(xù)使用交易系統(tǒng)的能力，套牢一般會(huì)持續(xù)很長(zhǎng)時(shí)間，如果全倉(cāng)進(jìn)入，則這期間失去了繼續(xù)使用交易系統(tǒng)捕捉新的交易信號(hào)的機(jī)會(huì)。
三，在開(kāi)發(fā)交易系統(tǒng)時(shí)，天真的認(rèn)為提高準(zhǔn)確度是關(guān)鍵，造成不重視交易系統(tǒng)的止損功能，從而對(duì)虧損存在放任心理，遭遇巨大虧損徹底使交易者失去了開(kāi)發(fā)交易系統(tǒng)的信心和態(tài)度。
因此接受虧損，真正的接受虧損，并真正理解限制虧損，讓利潤(rùn)奔跑的古老格言，是開(kāi)發(fā)和使用交易系統(tǒng)獲利的關(guān)鍵，投資者必須重視起來(lái)，通過(guò)模擬的或者現(xiàn)實(shí)的止損訓(xùn)練來(lái)讓心理接受虧損，從而讓交易系統(tǒng)發(fā)揮它本身具有的能力。
